Licencia · Investičná spoločnosť, maklér, FX dealer
Investície a FX
Maklérstvo, obchodovanie, správa portfólia a pákový FX.
Porovnať
Zákonný minimálny kapitál, vedľa seba.
Je to východiskový bod pre porovnanie, nie rozpočet: regulačný orgán stanovuje kapitál, ktorý vaša banka bude skutočne potrebovať.
- KanadaRegistrácia obchodníka s cennými papiermi, poradcu (správcu portfólia) alebo správcu investičného fondu USD 18kCAD 25,000
- AustrálieAustrálska licencia na poskytovanie finančných služieb (obchodovanie, poradenstvo, úschova, riadené investičné schémy) 35k USDAUD 50,000
- Výpočet vzdialeností Labuan (Malajzia)Licencia na obchodovanie s cennými papiermi 37 tisíc USDMYR 150,000
- SingapurLicencia na služby kapitálových trhov (CMS), obchodovanie s produktmi kapitálových trhov a iné regulované činnosti USD 39kSGD 50,000
- SeychelyLicencia na obchodovanie s cennými papiermi USD 50kUSD 50,000
- BahrajnPovolenie na činnosť investičných spoločností (kategórie 1 až 4) 66 tisíc USDBHD 25,000
- RakúskoLicencia investičnej spoločnosti (Wertpapierfirma); zjednodušená licencia pre Wertpapierdienstleistungsunternehmen podľa MiFID II Výnimka podľa článku 3 84 tisíc USD75,000 EUR
- BelgickoPovolenie ako burzová spoločnosť (beursvennootschap / société de bourse) alebo ako spoločnosť pre správu portfólií a investičné poradenstvo 84 tisíc USD75,000 EUR
- CyprusPovolenie cyperskej investičnej spoločnosti (CIF) 84 tisíc USD75,000 EUR
- EstónskoPovolenie investičnej spoločnosti 84 tisíc USD75,000 EUR
- FrancúzskoPovolenie ako investičná spoločnosť (entreprise d'investissement) 84 tisíc USD75,000 EUR
- NemeckoLicencia investičnej spoločnosti (Wertpapierinstitut) 84 tisíc USD75,000 EUR
- ÍrskoPovolenie investičnej spoločnosti podľa smernice MiFID 84 tisíc USD75,000 EUR
- TalianskoUdelenie povolenia investičným spoločnostiam (MiFID II) 84 tisíc USD75,000 EUR
- LitvaLicencia finančnej sprostredkovateľskej spoločnosti (investičná spoločnosť) 84 tisíc USD75,000 EUR
- LuxemburskoPovolenie investičných spoločností (MiFID II) 84 tisíc USD75,000 EUR
- MaltaLicencia na investičné služby (investičná spoločnosť MiFID) 84 tisíc USD75,000 EUR
- HolandskoUdelenie povolenia investičným spoločnostiam (MiFID II) 84 tisíc USD75,000 EUR
- PortugalskoPovolenie investičných spoločností (MiFID II) 84 tisíc USD75,000 EUR
- ŠpanielskoPovolenie investičnej spoločnosti (empresa de servicios de inversión) 84 tisíc USD75,000 EUR
- LichtenštajnskoPovolenie investičnej spoločnosti (Zulassung als Wertpapierfirma); povolenie správcovskej spoločnosti podľa VVG pre poradenské a portfóliové správcovské spoločnosti, ktoré nedržia žiadny majetok klientov 84 tisíc USD75,000 EUR
- GibraltárInvestičná spoločnosť (povolenie podľa časti 7) 99 tisíc USD75,000 GBP
- Spojené kráľovstvoInvestičná spoločnosť MiFID (povolenie podľa časti 4A) 99 tisíc USD75,000 GBP
- Kajmanie ostrovyLicencia na podnikanie v oblasti investovania do cenných papierov (a štatút registrovanej osoby) 122 tisíc USDKYD 100,000
- Spojené arabské emiráty: Dubajské medzinárodné finančné centrum (DIFC)Licencia na správu aktív alebo správu fondu kolektívneho investovania (kategória 3C) USD 140kUSD 140,000
- PoľskoPovolenie na vykonávanie sprostredkovateľskej činnosti ako maklérsky dom (dom maklerski) 168 tisíc USD150,000 EUR
- MonacoCCAF agrément pre finančné činnosti (správa portfólií, poradenstvo, prijímanie a odovzdávanie príkazov, úschova, multi family office) USD 168kEUR 150,000
- Spojené arabské emiráty: Medzinárodné finančné centrum v Dubaji (DIFC)Povolenie na obchodovanie s investíciami ako sprostredkovateľ alebo prevádzkovanie alternatívneho obchodného systému (Kategória 3A) 200k USD200,000 USD
- Výpočet vzdialeností Labuan (Malajzia)Licencia na sprostredkovanie peňazí v Labuane (peňažné a devízové trhy, voliteľne digitálne aktíva) 244 tisíc USDMYR 1,000,000
- Katar (QFC)Autorizácia QFC ako INMA firma (investičný manažment, poradenstvo, aranžovanie, úschova, agentúrne obchodovanie) 247 tisíc USDQAR 900,000
- Spojené arabské emiráty: Abu Dhabi Global Market (ADGM)Povolenie na poskytovanie finančných služieb pre správu aktív alebo správu fondu kolektívneho investovania (kategória 3C) USD 250kUSD 250,000
- JaponskoRegistrácia podnikania s finančnými nástrojmi (typ I a správa investícií) USD 316 tisícJPY 50,000,000
- JaponskoObchodovanie s finančnými nástrojmi typu I pre mimoburzové menové deriváty (retail margin FX) 316 tisíc USDJPY 50,000,000
- Spojené arabské emiráty: Abu Dhabi Global Market (ADGM)Povolenie na obchodovanie s investíciami ako sprostredkovateľ alebo pridružený zriaďovateľ (kategória 3A) 500k USD500,000 USD
- Hong KongSFC povolenie na vykonávanie regulovanej činnosti typu 1 (obchodovanie s cennými papiermi) 637 tisíc USDHKD 5,000,000
- AustráliaAFSL na vydávanie maloobchodných mimoburzových derivátov (maržové FX a CFD) USD 694kAUD 1,000,000
- BrazíliaSociedade corretora de títulos e valores mobiliários (CTVM) alebo sociedade distribuidora de títulos e valores mobiliários (DTVM) (broker alebo distribútor cenných papierov) USD 1,6mBRL 8,000,000
- BrazíliaSociedade corretora de câmbio (devízový maklér) USD 1.6mBRL 8,000,000
- ŠvajčiarskoLicencia na podnikanie s cennými papiermi 1,8 milióna USDCHF 1,500,000
- Katar (QFC)Oprávnenie QFC ako investičný obchodník (obchodovanie s investíciami ako zriaďovateľ) 1,9 milióna USDQAR 7,000,000
- Spojené arabské emiráty: Abu Dhabi Global Market (ADGM)Povolenie na poskytovanie finančných služieb na obchodovanie s investíciami ako hlavný investor alebo poskytovateľ úverov (kategória 2) USD 2mUSD 2,000,000
- Spojené arabské emiráty: Medzinárodné finančné centrum v Dubaji (DIFC)Povolenie na obchodovanie s investíciami ako hlavný alebo poskytujúci úver (kategória 2) 2 milióny USD2,000,000 USD
- Hong KongSFC Licencia na regulovanú činnosť typu 3 (devízové obchodovanie s pákovým efektom) 3,8 milióna USDHKD 30,000,000
- SingapurLicencia CMS na obchodovanie so spotovými FX kontraktmi pre pákové devízové obchodovanie USD 3,9mSGD 5,000,000
Nie sú uvedené v zozname (žiadna štatutárna hodnota alebo mena bez referenčnej sadzby): Guernsey, Ostrov Man, Jersey, Spojené arabské emiráty (pevninská časť), Nový Zéland, Filipíny, Južná Kórea, Antigua a Barbuda, Argentína, Bahamy, Barbados, Bermudy, Bolívia, Britské Panenské ostrovy, Kanada, Čile, Curaçao, Dominika, Mexiko, Panama, Maurícius, Juhoafrická republika.
Zákonné minimum od každého regulátora. Prepočítané podľa referenčných kurzov ECB alebo oficiálnych pegov 2026-10-08. Záznamová stupnica. Ide len o zákonné minimum: regulačný orgán stanovuje kapitál, ktorý musí každá banka vlastniť, zvyčajne oveľa vyšší, a musia to byť vlastné likvidné prostriedky akcionárov.
Cesta
Od plánu k realizácii licencie.
Každý regulačný orgán má svoj vlastný proces a časovú líniu, ktoré sú uvedené na stránke príslušnej jurisdikcie.
-
Aktivity
Prijímanie a odosielanie, vykonávanie, obchodovanie na vlastný účet, správa portfólia, poradenstvo: určujú kapitál a rozsah.
-
Jurisdikcia
Licencia EU MiFID s pasom, UK, Švajčiarsko alebo medzinárodné centrum pre klientov mimo EÚ.
-
Aplikácia
Podnikateľský plán, výpočet kapitálu a vlastných zdrojov, pravidlá klientskych peňazí, riadenie, dodržiavanie predpisov a riziká.
-
Vhodné a správne
Posúdenie akcionárov, riaditeľov a kľúčových zamestnancov.
-
Autorizácia
Rozhodnutie, potom produktové pravidlá, reporting a vykonávanie dohľadu.
O čo bude regulačný orgán žiadať
Súbor application.
- 01Podnikateľský plán a aktivity
- 02Výpočet vlastných zdrojov
- 03Dohody o aktívach klientov a peňažných prostriedkoch klientov
- 04Funkcie dodržiavania predpisov, rizík a interného auditu
- 05Politika najlepšieho vykonania a konfliktov
- 06Doklady o spôsobilosti a dôveryhodnosti
Pred podaním žiadosti
Pozri, potom čítať.
Investičné spoločnosti a FX makléri: MiFID II licencie, kapitálové limity a pákový efekt
Ako fungujú licencie investičných spoločností a FX brokerov: MiFID II autorizácia, IFR/IFD kapitál, limity pákového efektu CFD, offshore licencie a Hongkonský typ 3.
Explainer · 9 minPožiadavky na riadenie a odbornú spôsobilosť a dôveryhodnosť
Ako sú organizované rady bánk, tri obranné línie a osoby vykonávajúce kľúčové funkcie, ako fungujú hodnotenia odbornej spôsobilosti a dôveryhodnosti a čo majú regulačné orgány na mysli pod pojmom podstata.
Ďalší krok
Získajte licenčný plán pre váš prípad.
Povedzte nám, aké aktivity, trhy a kapitál máte na mysli a my vám odpovieme s jurisdikciami, ktoré sa hodia a čo každý regulačný orgán očakáva.