Llicències de joc en línia: Malta, Illa de Man, Gibraltar, Curaçao, Kahnawake i el Regne Unit

El joc en línia té llicència nacional i no hi ha passaport. Una llicència de Malta, l'Illa de Man o Gibraltar autoritza a l'operador sota la llei d'aquesta jurisdicció. Si l'operador pot acceptar jugadors d'un altre país depèn de la llei d'aquest país.

Aquesta guia compara els principals reguladors fora dels Estats Units que donen llicències als operadors que serveixen mercats internacionals, i la llicència nacional per a Gran Bretanya. Després cobreix el tema que més sovint decideix si un negoci de joc funciona en la pràctica: accés als bancs i serveis de pagament.

Dues preguntes que cada operador ha de respondre

La primera pregunta és on té llicència el negoci. Això determina el regulador, el capital, els estàndards tècnics i el règim AML sota el qual viu l'operador.

La segona pregunta és on són els seus jugadors. Un nombre creixent de països requereixen una llicència local per a qualsevol operador que ofereixi jocs d' aposta als seus residents, sigui quina sigui la seu de l' operador. La Gran Bretanya n' és un exemple clar, explicat més avall, i molts estats membres de la UE gestionen els seus propis sistemes nacionals de llicències.

El resultat és que una llicència de “hub” és una base per a la substància corporativa, tecnologia i supervisió. No és un permís per servir tots els mercats. Els proveïdors de pagaments i bancs miren ambdues respostes quan decideixen si treballar amb un operador.

Malta: Autoritat de Jocs de Malta

Malta és la base més gran de la UE per a grups de jocs en línia. La llicència està sota la Llei de Jocs (Capítol 583 de les Lleis de Malta) i els seus reglaments, administrats per l'Autoritat de Jocs de Malta (MGA).

Tipus de llicència

El MGA emet dos tipus de llicències:

• Llicència de servei de joc: una llicència de negoci a consumidor (B2C) per oferir un servei de joc als jugadors.
• Critical Gaming Supply license: una llicència de negoci a negoci (B2B) per a proveïdors dels elements materials d'un joc, o del programari que gestiona els registres i controls reguladors.

El Reglament d'autoritzacions de jocs (S.L. 583.05) divideix els serveis de jocs en quatre tipus:

Tipus de joc	Definició (resumida)
Tipus 1	Jocs d'atzar contra la casa, amb resultats d'un generador aleatori: jocs de casino, loteries, esports virtuals
Tipus 2	Jocs contra la casa on el resultat depèn d'un esdeveniment extern i l'operador gestiona el seu propi risc mitjançant probabilitats: apostes amb probabilitats fixes
Tipus 3	Jocs que no es juguen contra la casa, on l'operador rep una comissió: pòquer, bingo, intercanvi d'apostes
Tipus 4	Jocs d'habilitat controlats

Segons la regulació 6 de les mateixes regles, un termini de llicència és de deu anys tret que les regles disposin el contrari.

Capital

El MGA Política de requisits de capital estableix el capital social mínim, format pel capital social emès i pagat i la prima d'acció:

Llicència	Capital social mínim
Subministrament crític de jocs (B2B)	40.000 euros
Servei de jocs, tipus 1	EUR 100,000
Servei de jocs, tipus 2	EUR 100,000
Servei de jocs, tipus 3	40.000 euros
Servei de jocs, tipus 4Name	40.000 euros
Múltiples tipus	Cumulatiu, amb un límit de 240.000 euros

La política també requereix que els titulars de llicències mantinguin una posició de capital positiu i la restaurin dins d'un termini establert si les pèrdues empunyen el capital per sota de zero. Per a un operador amb grans despeses de màrqueting en els seus primers anys, aquesta obligació és sovint més exigent que el capital d'entrada.

Illa de Man: Gambling Supervision Commission

L'Illa de Man atorga llicències als operadors en línia sota la Llei de Regulació del Joc en Línia 2001. La supervisió és per part de la Comissió de Supervisió del Joc (GSC), que també administra les legislacions separades de joc de l'illa AML i CFT.

L' illa de Man és una Dependència de la Corona, fora del Regne Unit i de la UE. Una llicència de l' illa de Man per tant no dóna accés a Gran Bretanya o als estats membres de la UE. La seva força és un regulador establert des de fa molt temps amb un fort enfocament en els estàndards tècnics i contra el blanqueig de diners.

El marc està en revisió. En 2025 el GSC va consultar sobre reformes a través de set estatuts de jocs d'atzar, incloent la Llei de Regulació de Jocs d'Atzar en Línia 2001 i la Llei de Jocs d'Atzar (Anti-blanqueig de Diners i Contra el Finançament del Terrorisme) 2018. Els objectius establerts inclouen controls d'entrada més forts, poders d'inspecció i investigació més amplis, una aplicació més coherent i la preparació per a una inspecció Moneyval en 2026. La resposta es va publicar a l'octubre 2025, de manera que els sol·licitants haurien de comprovar quins canvis s'han promulgat des d'aleshores.

Gibraltar: Llei de jocs d'atzar 2025

Gibraltar ha acollit grans operadors en línia durant molts anys. La seva llei de llicències s'ha substituït recentment.

El Llei de jocs d'atzar 2025 (Llei núm. 2026-04) va rebre l'aprovació el 23 de març de 2026. Segons la notificació d'inici, va entrar en funcionament l'1 d'abril de 2026, excepte les seccions 55 a 77. La Llei separa dos rols: l'Autoritat de Llicències, que és el ministre, i el Comissionat del Joc, que és el regulador.

La secció 17 de la Llei defineix les activitats regulades i les agrupa en tres llicències:

• Llicència de l'operador del joc B2C: jocs d'atzar a distància amb membres del públic, jocs d'atzar no a distància i intercanvis d'apostes, intermediaris i agents.
• Llicència d'operador de jocs B2B: proporcionar instal·lacions de jocs a distància als titulars de llicències o a operadors en altres llocs, i subministrar o donar servei a màquines de jocs.
• Llicència dels serveis d'assistència als operadors de joc: una nova categoria que cobreix activitats com ara serveis de màrqueting de jocs d'atzar, companyies holding de negocis amb llicència per sobre d'un llindar de propietat del 25%, i tenir o gestionar fons de clients en connexió amb el joc a distància, diferent d'una institució de crèdit amb llicència.

Una llicència pot cobrir el joc a distància o no remot, però no ambdós. La Gambling Division estableix que les noves categories de titulars de llicències tenen sis mesos des del començament per obtenir una llicència.

Curaçao: l'Ordenança Nacional sobre Jocs d'Ocasió

Curaçao ha estat durant molt de temps una de les jurisdiccions més utilitzades per al joc en línia internacional, i també una de les més criticades.

Segons la Curacao Gaming Authority, el Landsverordening op de kansspelen (LOK), l'Ordenança Nacional sobre Jocs d'Ocasió, entrarà en vigor el 24 de desembre de 2024. La CGA va començar una reforma gradual al novembre de 2023 per preparar-se per a això. Sota la LOK, el regulador és conegut com la Curacao Gaming Authority i es descriu com més independent en relació amb els jocs en línia.

Abans de la LOK, les llicències de joc en línia es van emetre sota l'Ordenança Nacional sobre Jocs d'Assalt Offshore (LBH). La CGA observa que la LBH segueix sent rellevant sota les disposicions transitòries de l'article 15.1 de la LOK.

Per als operadors i les seves contraparts, els punts pràctics són:

• L'estat de la llicència és important. Els bancs i proveïdors de pagaments poden distingir entre les llicències emeses directament sota el LOK i els acords heretats de l'antic règim.
• La supervisió es desenvolupa. La CGA afirma que no resol disputes individuals de jugadors, però que les queixes poden indicar violacions del LOK i portar a l'acció.
• La reputació retarda la reforma. Moltes institucions financeres encara apliquen una deguda diligencia millorada als operadors amb llicència de Curaçao, i un operador hauria d'esperar mostrar els seus propis controls en lloc de dependre només de la llicència.

Comissió de jocs Kahnawake

La Kahnawake Gaming Commission regula el joc dins i des del Territori Mohawk de Kahnawake. va promulgar els seus Reglaments sobre Jocs Interactius el 8 de juliol de 1999.

Una característica distintiva és el requisit d'allotjament. els operadors amb llicència de la Comissió han d'estar allotjats a Mohawk Internet Technologies, un centre de dades situat dins del Territori.

L'autorització principal de l'operador és l'Autorització del Proveïdor del Client (CPA), i els individus en papers clau necessiten Permisos de Persona Clau. La Comissió va anunciar el 13 d'agost de 2026 els següents canvis de taxes des de l'1 de gener de 2027:

Taxa (USD)	Fins al 31 de desembre de 2026	A partir de l'1 de gener de 2027
Aplicació CPA, incloent la primera quota anual	35,000	40,000
Taxa anual de CPA	20,000	20,000
CPA renovació de cinc anys	5.000, excloent la deguda diligencia i la quota anual	40.000, inclosa la quota anual
Aplicació de permís de persona clau	5,000	6,000
Taxa anual del permís de persona clau	1,000	1,000

Gran Bretanya: UK Gambling Commission

La Gran Bretanya és un mercat nacional més que no pas un centre, però dóna forma a com s'estructuren els operadors internacionals.

Des de la Gambling (Licensing and Advertising) Act 2014, la Gambling Act 2005 s'ha aplicat a les instal·lacions remotes d'apostes utilitzades a Gran Bretanya, fins i tot quan l'equip està situat en un altre lloc. Un operador fora de Gran Bretanya comet una ofensa si proporciona instal·lacions sense una llicència de Gambling Commission i sap, o hauria de saber, que s'estan utilitzant o és probable que s'utilitzin a Gran Bretanya. Una llicència de Malta, Gibraltar, Illa de Man o Curacao no substitueix una llicència britànica.

Les regles britàniques també influeixen directament en els pagaments. prohibir les apostes amb targetes de crèdit a partir del 14 d'abril de 2020, que cobreix tots els productes de joc en línia i fora de línia excepte les loteries no remotes.

Comparant els règims

Jurisdicció	Regulador	Llei principal	Punts a tenir en compte
Malta	Autoritat de jocs de Malta	Llei de jocs, cap. 583	Base UE; B2C i B2B; termini de deu anys; capital per tipus de joc
Illa de Man	Comissió de Supervisió del Joc	Llei de regulació del joc en línia 2001	Fora del Regne Unit i la UE; reformes consultades el 2025
Gibraltar	Autoritat de llicències i comissionat del joc	Llei de jocs d'atzar 2025	Nova llei a partir de l'1 d'abril de 2026; nova llicència de serveis de suport
Curacao	Autoritat de jocs de Curaçao	LOK, des del 24 de desembre de 2024	Règim reconstruït; antic LBH en transició
Kahnawake	Comissió de jocs Kahnawake	Reglaments relatius als jocs interactius (1999)	Cal allotjament local; model CPA
Gran Bretanya	Comissió de jocs d'atzar	Llei de jocs d'atzar 2005	Llicència necessària per servir jugadors a la Gran Bretanya

Pagaments i banca: el coll d'ampolla pràctic

Moltes empreses de jocs obtenen una llicència i després tenen dificultats per obrir comptes bancaris, adquirir pagaments amb targeta o mantenir els fons dels jugadors.

Per què els bancs són cautelosos

• AML exposició. El joc d'apostes es tracta com un risc més alt per al blanqueig de diners a causa de la transferència de valor semblant a l'efectiu, els volums elevats i la possibilitat de moure fons a través dels comptes dels jugadors.
• Legalitat del mercat. Un banc que processa pagaments per a un operador pot estar facilitant el joc sense llicència en un país on es troba el jugador. Els bancs comproven quins mercats serveix l'operador, no només on té llicència.
• Reemborsaments i disputes. Les disputes de targetes, el frau i les queixes d'abordabilitat creen pèrdues i risc reputacional per als adquirents.
• Pressió corresponent. Els bancs més petits depenen dels bancs corresponents per a la compensació d'USD i EUR. Els corresponents sovint restringeixen els fluxos de joc, el que limita el que pot acceptar el banc més petit.

La direcció reguladora

AML Les obligacions dels operadors de joc estan augmentant. Reglament (UE) 2024/1624 El Reglament llista els proveïdors de serveis de jocs d'atzar com a entitats obligades. Requereix la deguda diligencia del client per a transaccions de jocs d'atzar d'almenys 2.000 euros, ja sigui en una transacció o diverses que sumin aquesta quantitat. Els estats membres poden exemptar algunes apostes de baix risc, però no casinos, apostes en línia o apostes esportives a menys que siguin administrades per l'estat. El Reglament s'aplicarà des del 10 de juliol de 2027.

Les regles de pagament també s'estan endurint a nivell nacional, com per exemple la prohibició britànica de les targetes de crèdit, i diversos reguladors nacionals imposen les seves pròpies restriccions sobre els mètodes de pagament i els límits de dipòsit.

Què ajuda

1. Correspondència de les llicències amb els mercats. Un operador que té llicències per als mercats que realment serveix, i bloqueja geogràficament la resta, és un client molt més fàcil.
2. Mostra el teu propi AML marc. La puntuació de risc del client, les comprovacions de l'origen dels fons, el seguiment de les transaccions i un oficial qualificat d'informació sobre blanqueig de diners s'han de documentar abans d'acostar-se a un banc.
3. Segregar els fons dels jugadors. Mantenir els saldos dels jugadors separats dels fons d'operació, amb conciliacions regulars, redueix el risc tant per als jugadors com pels bancs de l'operador.
4. Utilitzeu institucions de pagament autoritzades. Treballar amb institucions de pagament autoritzades i diners electrònics que entenen el joc és normalment més realista que confiar en una relació bancària única.
5. Planificar la redundància.Les relacions de pagament en els jocs es poden retirar amb poca antelació. Dos o més socis adquirents i bancaris redueixen el risc operatiu.

Resum

Les llicències de joc en línia són nacionals, sense passaport. Malta, l'Illa de Man, Gibraltar, Curacao i Kahnawake ofereixen una base per a operadors internacionals, amb nivells molt diferents de substància, capital i supervisió. Gibraltar i Curacao han introduït noves lleis recentment, i l'Illa de Man està reformant els seus estatuts. Gran Bretanya i molts altres països requereixen la seva pròpia llicència per servir als seus jugadors. A la pràctica, el pagament i l'accés bancari depenen menys del nom de la llicència i més de si els mercats de l'operador, els controls i les disposicions dels fons dels jugadors resisteixen l'examen.