银行资本和巴塞尔框架

资本是银行融资中能够吸收损失而不会对存款人违约的部分，主要来自股东。监管机构制定资本要求是为了让银行在遭受亏损后仍能继续经营，或者在不对存款人和纳税人造成损失的情况下破产。

国际标准是巴塞尔框架,由国际清算银行的巴塞尔银行监督委员会制定。 巴塞尔标准本身并不是法律,每个司法管辖区都将其转化,有时更加严格地设置,并适用于其银行。

三层资本

Basel III 根据每种工具吸收损失的可靠程度将监管资本分为几级。 金融稳定研究所 和 Basel III 案文 下面介绍一下它们的情况。

等级	主要组件	角色
普通股一级 1 (CET1)	普通股、股息、留存收益、其他准备金，扣除监管扣减后	最高质量。 在银行正常运营期间立即吸收损失
附加等级 1 (AT1)	具有完全自行决定的股息、在触发时可减记或转换的永久从属证券	持续经营损失吸收
第2级	原始到期至少五年的从属债务	在解散或清算过程中,在存款人之前吸收损失

等级 1 资本为 CET1 加上 AT1。资本总额为等级1加等级2。

根据Basel III,商誉和其他无形资产以及依赖于未来盈利能力的递延税收资产从CET1中扣除。

欧盟CRR规定,审慎估值的软件资产在某些条件下可以免除无形资产扣减。 因此,对资本化技术建设的处理必须按照管辖区进行检查。 启动损失也会导致结转税收损失,从而产生可扣除的递延税收资产。

风险加权资产

资本比率以风险加权资产(RWA)的百分比表示,而不是总资产。 每个风险敞口乘以反映其信用风险的风险权重,再加上市场风险和运营风险数额。

银行可以采用监管机构规定的标准化方法,或在获得批准后使用内部模型。 新银行几乎总是从标准化方法开始。

下 《欧盟资本要求条例》第92条市场风险和经营风险的资本要求乘以12.5,即8%的逆数,将其转换为风险承受额。

输出楼层

2017年最后确定 Basel III 银行的风险承受能力必须是其模拟风险承受能力和仅使用标准化方法计算的风险承受能力的72.5%之间较高者。 巴塞尔委员会高级别摘要. 国际清算银行说明 2017年至2028年的过渡安排.

The EU transposed the floor into Article 92(3) of the CRR with the same 72.5% factor and its own transitional rules.这一最低限额主要影响到具有内部模型的大银行。

Basel III 最小比率和缓冲区

Basel III校准表设置最小值和保守缓冲。

要求	CET1	第1级	总资本
最低	4.5%	6.0%	8.0%
资本保护缓冲	2.5%
最低加养护缓冲	7.0%	8.5%	10.5%
反周期缓冲区	0%至2.5%

欧盟通过CRR条92适用最低限度，并通过CRD条129适用保护缓冲，后者要求缓冲值为CET1“等于其总风险暴露额的2,5%”。

缓冲区如何工作

缓冲并不是最低限度,银行可以在压力下使用它们,但要付出代价。 财务报告摘要当保护缓冲降低到2.5%以下时,自动限制适用于分红、股票回购和自由裁量奖金等分配。

反周期缓冲在RWA的0%到2.5%之间变化,必须以CET1满足。 当国家当局认为总体信贷增长过快时,就会提高缓冲。 FSI指出,提高缓冲最多要提前12个月公布,而降低缓冲可以立即生效。

全球系统性重要银行按其系统评分持有附加费,而国家当局则为国内重要的银行设定缓冲。 在欧盟,根据《欧洲央行体系风险准则》可适用进一步的系统性风险缓冲。 CRD 第133条. 法律援助

支柱2

监管机构对最低限度不包括的风险增加了银行特有的要求,例如银行账户中的利率风险或集中风险。 CRD 第104a条 监管机构还可以根据第104b条就额外的自有资金提供指导,该条位于最上方。

因此,对于新银行而言,总需求是一个堆栈:最低、支柱 2 要求、综合缓冲和任何指导。只针对8%总资本的商业计划将不会被接受。

杠杆率

The leverage ratio is Tier 1 capital divided by an exposure measure that broadly follows accounting values, with specific treatment for derivatives, securities financing and off-balance-sheet items.它故意忽略了风险权重。它是防止风险权重错误和低风险权重资产资产负债表过度增长的后盾。

巴塞尔委员会测试的最低杠杆率为3%，欧盟根据CRR第92(1)(d)条规定的杠杆率为3%。

全球系统重要银行也拥有杠杆比率缓冲。Under the finalised Basel III reforms, it is set at 50% of the bank’s risk-based G-SIB buffer and must be met with Tier 1 capital.欧盟在CRR条92(1a)中适用相同的50%系数。

对于大多持有低风险加权资产的银行，如按揭贷款人或将存款投资于政府债券的银行，杠杆率可以在基于风险的比率之前受到约束。

许可证的最低初始资本

持续资本比率与获得执照所需的最低初始资本不同。 初始资本是申请人在获得授权时必须拥有的绝对金额。

司法管辖区	最低初始资本	来源
欧洲联盟	至少5百万欧元；Member States may authorise particular categories with no less than EUR 1 million after notifying the Commission and EBA	CRD 第12条：
迪拜国际金融中心 (DFSA)	对于获准接受存款的1类公司，基本资本要求为10百万美元；不收取存款而提供信贷的2类企业可获得2百万美元	DFSA 《规则手册》，BIP 1.3和3.6
阿布扎比全球市场 (FSRA)	类别1(接受存款)的基本资本要求为10百万美元;US$2 million for Category 2	FSRA 《规则手册》，PRU 1.3和3.3

这些是基本数额，而不是全部所需数额。例如,在DFSA PIB 3.3.2下,一家类别为1的企业的资本要求是基础资本要求和风险资本要求加上适用缓冲金的较高者。

其他司法管辖区在国家银行法中规定了自己的绝对最低限额,有些还为全面、有限或数字许可证类别设置了不同的数字。 申请人应从监管机构自身的立法或申请时的许可证指南中获取当前数字,因为这些数字会进行修订。

为什么法定最低很少是实际数字

监事会根据业务计划而不是法定地板来确定资本的大小。 ECB金融科技银行执照申请指南 指出， ECB 国家当局将评估申请人是否能够 " 在储备中保留足够的资本，以弥补在活动头三年中的启动损失 " ，并酌情评估执行退出计划的费用。

该指南还举例说明了在哪些情况下需要超过最低限度的资本，如新银行进入发达市场并采取激进的定价战略。

1. 满足预计资产负债表比率要求的资本，包括缓冲和第2支柱。
2. 加上累积启动损失直到收支平衡,在应力和基础情况下。
3. 此外，还有一个超过所有要求的管理缓冲，以便正常波动不会触发分配限额。
4. 另外，如有必要，还包括有序缩编的费用。

监管人员对资本提出的问题

1. 资本是否真正付清，其来源是否有文件记录且合法？
2. 是否有任何部分取决于股东筹集的债务，这可能会对股息造成压力？
3. 如果计划表现不佳，股东能否提供更多的资本？ 这种承诺是否可信？
4. 哪些扣减适用于计划资产负债表，特别是无形资产和递延税收资产？
5. 在压力情况下，银行在什么时候违反了缓冲，那么管理层会怎么做？

下一篇文章将讨论审慎健全的第二个支柱：流动性和稳定资金。