Jak jurysdykcje różnią się w licencjonowaniu banków

Przyjmowanie depozytów i udzielanie pożyczek jest wszędzie tą samą działalnością gospodarczą, jednak wymagana licencja, wymagany kapitał, czas zatwierdzenia oraz rynki otwierane przez licencję są bardzo zróżnicowane. Wybór jurysdykcji jest zatem jedną z najbardziej konsekwentnych decyzji w projekcie bankowym.

Ten artykuł wyjaśnia, skąd się biorą różnice i jak wpływają one na praktyczną wartość licencji.

Wspólne piętro, design narodowy

Globalni twórcy standardów tworzą wspólną linię odniesienia. Komitet Bazylejski określa standardy ostrożnościowe, FATF określa standardy AML/CFT, a CPMI określa standardy dla infrastruktury płatniczej.

W ramach tej linii odniesienia każda jurysdykcja decyduje:

1. Które działania wymagają jakiej licencji. Niektóre mają jedną licencję bankową; inne mają kilka klas, takich jak pełna, ograniczona, hurtowa lub cyfrowa.
2. Ile kapitału potrzeba do rozpoczęcia działalności i ile nadzorcy oczekują powyżej prawnego minimum.
3. Jaka substancja jest wymagana: lokalne zarządzanie, personel, spotkania zarządu i systemy.
4. Kto może być obsługiwany: rezydenci, nierezydenci, klienci detaliczni lub hurtowi oraz w jakich walutach.
5. Na jakie inne rynki otwiera się licencja, poprzez paszportyzację, uznawanie lub nie.
6. Jak szybki i przewidywalny jest proces, co zależy od zasobów i podejścia organu regulacyjnego.

Unia Europejska: jednolity zbiór przepisów i paszportyzacja

Unia Europejska harmonizuje regulacje bankowe bardziej szczegółowo niż jakikolwiek inny region. Rozporządzenie w sprawie wymogów kapitałowych stosuje się bezpośrednio we wszystkich państwach członkowskich, a dyrektywa w sprawie wymogów kapitałowych została transponowana do prawa krajowego. EBA, tworzą pojedynczy zbiór zasad.

W strefie euro i innych państwach uczestniczących w jednolitym mechanizmie nadzorczym udzielanie licencji odbywa się w ramach Jednolitego Mechanizmu Nadzorczego. Zgodnie z przewodnikiem ECB dotyczącym udzielania licencji, ECB jest uprawniony do przyznawania licencji bankowych wszystkim bankom pragnącym prowadzić działalność w strefie euro.Wnioski składane są za pośrednictwem właściwego organu krajowego kraju siedziby, a ostateczną decyzję podejmuje ECB.

Paszportowanie

Główną zaletą licencji UE jest paszport. Pod CRD Artykuł 33Instytucja kredytowa uprawniona w jednym Państwie Członkowskim może prowadzić działalność określoną w załączniku I w innych Państwach Członkowskich poprzez oddział lub usługi transgraniczne, pod warunkiem że jej zezwolenie obejmuje te rodzaje działalności.

Banki krajów trzecich

Banki spoza UE nie mają paszportu.Dyrektywa (UE) 2024/1619 wprowadza art. 21c do CRD, wymagając od przedsiębiorstw mających siedzibę w państwie trzecim założenia oddziału i uzyskania zezwolenia przed rozpoczęciem świadczenia podstawowych usług bankowych w państwie członkowskim.

Wyjątki obejmują usługi świadczone z wyłącznej inicjatywy klienta, usługi na rzecz instytucji kredytowych oraz usługi wewnątrzgrupowe.Państwa członkowskie muszą stosować ten wymóg od dnia 11 stycznia 2027 r.

Taki oddział w państwie trzecim jest uprawniony do prowadzenia działalności wyłącznie na terytorium tego państwa członkowskiego, w którym ma siedzibę. Nie może on korzystać z paszportu, aby obsługiwać inne państwa członkowskie. Grupa pragnąca osiągnąć zasięg ogólnounijny potrzebuje zatem spółki zależnej w UE.

Różnice, które utrzymują się w UE

Państwa członkowskie nadal różnią się między sobą pod względem praktyk nadzorczych, języka, podatków, lokalnych systemów gwarancji depozytów, krajowych opcji w zakresie CRD oraz czasu potrzebnego do rozpatrzenia wniosków. Minimalny ustawowy kapitał początkowy wynosi 5 mln EUR zgodnie z CRD art. 12, ale organy nadzoru nad kapitałem oczekują, że będzie on zależał od biznesplanu.

Zjednoczone Królestwo

Wielka Brytania prowadzi własny system poza UE, w ramach którego Prudential Regulation Authority udziela zezwoleń podmiotom przyjmującym depozyty, a Financial Conduct Authority odpowiada za ich postępowanie. Od czasu opuszczenia przez Wielką Brytanię Unii Europejskiej banki brytyjskie są instytucjami państw trzecich zgodnie z unijnym prawem bankowym i nie mogą korzystać z paszportu UE.

Wielka Brytania oferuje ustrukturyzowaną drogę dla nowych banków. New Bank Start-up Unit Banku Anglii opisuje upoważnienie z ograniczeniami, po którym następuje okres mobilizacji trwający zazwyczaj nie dłużej niż 12 miesięcy, podczas którego przyjmowanie depozytów jest ograniczone do łącznej kwoty £50,000. Pozwala to bankowi zabezpieczyć inwestycję i ukończyć budowę z licencją w ręku.

Szwajcaria

Szwajcaria licencjonuje banki za pośrednictwem FINMA, co wskazuje, że ustawodawstwo dotyczące banków i firm papierów wartościowych przewiduje różne rodzaje licencji, każda z własnymi warunkami. Szwajcaria znajduje się poza jednolitym rynkiem UE, więc szwajcarska licencja nie jest paszportem do UE.Szwajcarskie banki obsługujące klientów z UE muszą przestrzegać opisanych powyżej zasad obowiązujących w krajach trzecich, w tym art. 21c od 2027 r.

Singapur

The Monetary Authority of Singapore Przyznał on dwie cyfrowe licencje bankowe na usługi pełnoprawne oraz dwie cyfrowe licencje bankowe na usługi hurtowe, z których ta ostatnia jest przeznaczona dla MŚP i innych segmentów rynku niedetalicznego.

MAS stwierdza, że obecnie nie przyznaje nowych licencji banków cyfrowych, dlatego dostępność klasy licencji może się zmieniać zgodnie z polityką, niezależnie od zasług wnioskodawcy.

Wolne strefy finansowe: DIFC i ADGM

W Zjednoczonych Emiratach Arabskich funkcjonują dwie wolne strefy finansowe z własnymi organami regulacyjnymi i zbiorami przepisów, odrębnymi od systemu bankowego onshore.

	Międzynarodowe Centrum Finansowe w Dubaju	Hotele w Abu Dhabi
Regulator	Dubai Financial Services Authority, ustanowiony na mocy prawa dubajskiego jako „niezależny regulator usług finansowych i powiązanej działalności dla DIFC” (DFSA GEN)	Urząd Regulacji Usług Finansowych (ADGM)
Podstawa prawna	DFSA ustanowiona zgodnie z prawem Dubaju	Ustanowiona jako wolna strefa finansowa na mocy ustawodawstwa federalnego; ramy określone przez prawo Abu Dhabi nr 4 z 2013 r.; wytyczne oparte na angielskim prawie zwyczajowym
Kategoria przyjmowania depozytów	Kategoria 1 (PIB 1.3.1)	Category 1 (PRU 1.3.1)
Kapitał podstawowy dla depozytariuszy	10 milionów dolarów	10 milionów dolarów

Zakres dozwolonej działalności, klientów, którzy mogą być obsługiwani oraz interakcja z przepisami ZEA dotyczącymi bankowości onshore powinny zostać potwierdzone przez odpowiedni organ regulacyjny dla każdego modelu biznesowego.

Międzynarodowe centra bankowe

Międzynarodowe ośrodki finansowe licencjonują banki, które obsługują głównie nierezydentów, często poprzez kategorie oddzielające działalność krajową od międzynarodowej. Cayman Islands Monetary Authority zgłosiło 76 banków licencjonowanych na dzień 30 czerwca 2026 r., 11 z licencjami kategorii A i 65 z licencjami kategorii B. Podział ten odzwierciedla międzynarodową orientację centrum.

Poważne ośrodki wymagają rzeczywistej obecności.Zbiór przepisów Centralnego Banku Bahrajnu czyni umysł i zarządzanie warunkiem uzyskania licencji: banki z siedzibą w Bahrajnie muszą zachować tam swoją siedzibę główną, a oddziały banków zagranicznych muszą utrzymywać lokalną obecność zarządu i pomieszczeń.

Globalne standardy pchają w tym samym kierunku.FATF definiuje bank fikcyjny jako taki, który nie ma fizycznej obecności, co oznacza „znaczący umysł i zarządzanie”, w kraju wydającym licencję i zabrania korespondencyjnych relacji z bankami fikcyjnymi.

Reputacja i dostęp korespondenta

Licencja jest tylko tak przydatna, jak relacje, które może wspierać. Banki korespondenckie oceniają jurysdykcję respondenta w ramach swojej należytej staranności. CPMI stwierdził, że korespondenci zrezygnowali z usług dla respondentów zlokalizowanych w jurysdykcjach postrzeganych jako zbyt ryzykowne, między innymi z innych powodów.

Dwie publiczne listy są bezpośrednio wykorzystywane w tych ocenach.

Listy FATF

Po każdym posiedzeniu plenarnym FATF Raport wymienia jurysdykcje wysokiego ryzyka objęte wezwaniem do działania oraz jurysdykcje podlegające wzmocnionemu monitorowaniu. Maltańska jednostka analityki finansowejPo sesji plenarnej w czerwcu 2026 r. Koreańska Republika Ludowo-Demokratyczna, Iran i Mjanma nadal podlegały wezwaniu do podjęcia działań, Bośnia i Hercegowina oraz Irak zostały dodane do wzmocnionego monitoringu, a Algieria i Namibia zostały usunięte.

Od czerwca 2026 r. rozszerzona lista monitorowania obejmuje centra finansowe, a także gospodarki wschodzące, w tym Monako, Bułgarię i Wyspy Dziewicze (Wielka Brytania).Listowanie nie zakazuje prowadzenia działalności gospodarczej, ale kontrahenci stosują większą kontrolę.

Lista UE

UE publikuje własny wykaz państw trzecich wysokiego ryzyka, a podmioty zobowiązane w UE muszą stosować wzmocnione środki należytej staranności w odniesieniu do relacji i transakcji z udziałem tych państw. Wykaz Komisji Dodano Rosję, Boliwię i Brytyjskie Wyspy Dziewicze ze skutkiem od 29 stycznia 2026 r.

Te dwie listy są powiązane, ale nie identyczne i poruszają się z różną prędkością. Algeria and Namibia, for example, left the FATF list in June 2026 but still appeared on the Commission’s published EU list at the time of writing. A bank in a newly delisted jurisdiction may face EU enhanced due diligence for some time after FATF delisting.

Porównanie jurysdykcji w praktyce

Współczynnik	Pytania do zadania
Dostęp do rynku	Czy licencja paszportowa i na jakie rynki? Czy klienci docelowi mogą być legalnie obsługiwani?
Kapitał	Jakie jest prawne minimum i czego będą oczekiwać nadzorcy od tego biznesplanu?
Substancja	Ile osób starszych musi być rezydentami? Gdzie muszą odbywać się posiedzenia zarządu i kluczowe funkcje?
Oś czasu	Jak długo zazwyczaj trwają wnioski i czy istnieje faza ograniczona lub mobilizacyjna?
Ubezpieczenie depozytu	Czy istnieje jakiś program, co obejmuje i ile kosztuje członkostwo?
Reputacja	Czy jurysdykcja na jakimkolwiek FATF Czy lista UE, a co było jego ostatnim FATF Co to jest ocena?
Dostęp korespondenta	Czy banki globalne utrzymują relacje korespondenckie z bankami licencjonowanymi w tym kraju?
Kultura nadzorcza	W jaki sposób organ regulacyjny angażuje się przed i po udzieleniu licencji i jak przewidywalny jest?

Wniosek

Najtańsza lub najszybsza licencja rzadko ma największą wartość – o tym, czy bank posiadający licencję może rzeczywiście działać, decyduje dostęp do rynku, bankowość korespondencka, reputacja i jakość nadzoru. W poprzednich artykułach z tej serii wyjaśniono wymagania kapitałowe, dotyczące płynności, ładu korporacyjnego, zgodności z przepisami, technologii i płatności, które mają zastosowanie niezależnie od tego, gdzie uzyskano licencję.