עמוד זה תורגם באופן אוטומטי מאנגלית ולא נבחן על ידי מתרגם. השימוש במונחים משפטיים וחוקתיים עשוי להיות לא מדויק. הגרסה האנגלית היא המסמכת. קרא את הדף הזה באנגלית
דבר עם יועץ.

אירופה (איחוד האירופי)

איטליה

איטליה היא הכלכלה השלישית בגודלה באזור האירו עם מגזר בנקאי פנימי גדול ושוק מתרחב של תשלומים ופינטק. "באנקה ד'איטליה" מפקחת על הבנקים, מוסדות התשלום והכסף האלקטרוני, CONSOB מפקחת על חברות השקעות וספקי שירותי נכסי קריפטוגרפיה, ומשחקי הימורים מקוונים פועלים תחת מודל רשיונות ממשלתיים הנשלט על ידי ADM.

דגל סיכוןסטנדרטי
FATFלא מופיע ברשימה
איחוד אירופי AML רשימת סיכון גבוהלא מופיע ברשימה
רשימת מיסים של האיחוד האירופילא מופיע ברשימה
משטרי רישיון6
מטבעיורו
דירוג S&PBBB+
הבחירות הבאותעד 2027.

איטליה לא נמצאת ברשימת FATF האפורה או השחורה (ישיבה מלאה של 19 יוני 2026); כמדינה חברה באיחוד האירופי, היא נמצאת מחוץ להיקף רשימת מדינות הסיכון הגבוה של האיחוד האירופי (Delegated Reg. 2016/1675, משולבת 29 ינואר 2026) ורשימת המיסים של האיחוד האירופי (Annex I, עדכנה 17 פברואר 2026). Checked 7 October 2026.

ממשלה ופוליטיקה

ממשלה
רפובליקה פרלמנטרית
נשיא הרפובליקה
סרג'יו מאטרלה · מאז פברואר 2015
נשיא מועצת השרים (ראש ממשלה)
ג'ורג'יה מלוני (האחים של איטליה)
מפלגות הממשלה
האחים של איטליה (FdI), הליגה האיטלקית (Lega), פורצה איטליה (Forza Italia), אנו המתונים (Noi Moderati)
הבחירות האחרונות
General (parliamentary), 25 September 2022
הבחירות הבאות
General (פרלמנטרי), נקבע על ידי 2027. דיווחים באמצע 2026 אמרו שהצבעה מוקדמת באביב 2027 הייתה תחת חשיבה.
המחוקק
הפרלמנט: בית הנבחרים (400 מושבים) והסנאט של הרפובליקה (200 מושבים נבחרים ועוד סנאטורים לכל החיים).
מערכת משפטית
מערכת המשפט האזרחי; בית המשפט החוקתי בודק את החקיקה

כלכלה ומימון

אוכלוסייה
58.9m (2025)
תוצר מקומי גולמי
2.6 מיליארד דולר (2025)
תל
43,270 דולר (2025)
מטבע
אירו (EUR), אירו
בנק מרכזי
הבנק המרכזי של איטליה (באיטלקית: Banca d'Italia).
דירוג אשראי
S&P BBB+ (חיובי) · Moody's Baa2 (יציב) · Fitch BBB+ (יציב) (נכון לספטמבר 2026).

הכלכלה השלישית בגודלה באיחוד האירופי, המונעת על ידי ייצור בצפון התעשייתי, סחורות מותרות, תיירות ומגזר בנקאי גדול הממוקם במילאנו, ומוגבלת על ידי חוב ציבורי של כ-136 עד 138 אחוזים מהתל"ג.

בנק

רישיון בנקאי

הון מינימלי11.2 מיליון דולר
קו הזמןECB החלטה סופית בתוך 180 ימים מיום קבלת הבקשה (במידה והיא מושבתת) ובכל מקרה בתוך 12 חודשים
רשותECB בהצעת הבנק של איטליה

10 מיליון אירו לבנקים בצורת חברות ציבוריות, בנקים "פופולאריים" ובנקי אחריות הדדית להלוואות; 5 מיליון אירו לבנקי אשראי קואופרטיביים

חוק
Legislative Decree 385/1993 (Consolidated Law on Banking, TUB), art. 14; Banca d'Italia Regulation of 10 August 2021; Regulation (EU) No 1024/2013 (SSM)
דרכון
כן: דרכון של האיחוד האירופי תחת CRD (סעיפים 33 עד 39) לסניפים ולשירותים חוץ-גבוליים
דרישות מפתח
  • צורה משפטית של חברת מוגבלת או חברה שיתופית
  • משרד רשום ומטה באיטליה
  • בעלי מניות מתאימים וגוף ניהול מתאים; אין קשרים קרובים המעכבים את הפיקוח
  • תוכנית עסקית ראשונית המתמקדת בקיימות ההון, סעיפים של האגודה, דו"ח ארגוני ומדיניות שכר
  • הצטרפות לתוכנית איטלקית להבטחת הלוואות (TUB סעיף 96) ומערכת ADR (TUB סעיף 128-bis) לאחר קבלת רישיון
Sources(3)
  1. Banca d'Italia: Market access, banks (licensing requirements and procedure) · checked 2026-10-07
  2. ECB Banking Supervision: Authorisation (licensing) · checked 2026-10-07
  3. EUR-Lex: Directive 2013/36/EU (CRD), Art. 12 initial capital and Art. 15 decision deadline (consolidated) · checked 2026-10-07
מוסד כסף אלקטרוני

אישור של מוסד כסף אלקטרוני (IMEL)

הון מינימלי392 אלף דולר.
קו הזמןPSD2 art. 12 (נעשה שימוש ב-EMI דרך EMD2): החלטה בתוך 3 חודשים מהגשה שלמה; תאריך הסיום של הבנק לא אושר.
רשותבנק איטליה

הון ראשוני של 350,000 אירו; הון עצמי מתמשך של לפחות 2% מהכסף האלקטרוני הממוצע (EMD2 סעיף 5)

חוק
Consolidated Law on Banking (TUB), Title on electronic money institutions; register under TUB art. 114-quater
דרכון
כן: דרכון של האיחוד האירופי תחת EMD2/PSD2 על ידי סניף, סוכנות, מפיצה או מתן שירותים בחינם
דרישות מפתח
  • בעלי מניות מתאימים וגוף ניהול מתאים.
  • בקשה שהוגשה לבנק ד'איטליה על פי הליכי הרישוי שלה
  • EMI היברידיים חייבים להפעיל כסף אלקטרוני ושירותים של תשלום דרך קרן הון ממוקדת
  • הצטרפות למערכת ADR (TUB סעיף 128-bis)
Sources(3)
  1. Banca d'Italia: Market access, electronic money institutions · checked 2026-10-07
  2. EUR-Lex: Directive 2009/110/EC (EMD2), Art. 4 initial capital and Art. 5 own funds · checked 2026-10-07
  3. EUR-Lex: Directive (EU) 2015/2366 (PSD2), Art. 7 initial capital and Art. 12 decision deadline · checked 2026-10-07
ספק שירותי תשלום (PSP)

אישור מוסד תשלום

הון מינימלי140 אלף דולר.
קו הזמןPSD2 Art. 12: החלטה בתוך 3 חודשים מהגשת הבקשה המלאה
רשותבנק איטליה

125,000 אירו עבור שירותים של תשלום 1 עד 5; 50,000 אירו לביצוע תשלום; 20,000 אירו רק לשליחת כסף

חוק
Consolidated Law on Banking (TUB), art. 1(2)(h-septies.1) payment services; register under TUB art. 114-septies
דרכון
כן: דרכון של האיחוד האירופי PSD2 סעיף 28 (סניפים, סוכן או מתן שירותים בחינם)
דרישות מפתח
  • בעלי מניות מתאימים וגוף ניהול מתאים.
  • שירותים של תשלום מסופקים באמצעות קרן הון מיוחדת למוסדות היברידיים
  • ביטוח פיצויים מקצועי או אחריות דומה לשירותים של תחילת תשלום
  • הצטרפות למערכת ADR (TUB סעיף 128-bis)
Sources(2)
  1. Banca d'Italia: Market access, payment institutions · checked 2026-10-07
  2. EUR-Lex: Directive (EU) 2015/2366 (PSD2), Art. 7 initial capital and Art. 12 decision deadline · checked 2026-10-07
ספק שירות נכס וירטואלי (VASP)

ספק שירות נכס ממוחשב (CASP) אישור לפי MiCA

הון מינימלי56 אלף דולר.
קו הזמןבדיקת שלמות בתוך 25 ימי עבודה, ואז החלטה בתוך 40 ימים מיום הגשת הבקשה המלאה (השעיה לבקשות מידע עד 20 ימים); ההחלטה מודיעים בתוך 5 ימים נוספים.
רשותCONSOB בהתייעצות עם Banca d'Italia (CASPs מומחיות); Banca d'Italia בהתייעצות עם CONSOB עבור EMIs ומוסדות תשלום

MiCA סעיף 67 ו-Annex IV: 50,000 אירו (מחלקה 1: ביצוע פקודות, הנחיה, שירותים של העברה, קבלת והעברה, יעוץ, ניהול תיק השקעות), 125,000 אירו (מחלקה 2: מוסיפים אחזקה ומנהלה, והחלפה לכספים או נכסים קריפטוגרפיים אחרים), 150,000 אירו (מחלקה 3: מוסיפים פלטפורמת מסחר); או רבע מהוצאות שוטפות קבועות בשנה הקודמת אם גבוה יותר.

חוק
Regulation (EU) 2023/1114 (MiCA), arts. 59 to 63; Legislative Decree 129/2024
דרכון
כן: MiCA אישור ניתן להעביר ברחבי האיחוד האירופי / EEA על ידי הודעת (MiCA סעיף 65)
דרישות מפתח
  • משרד רשום במדינה החברה בה לפחות חלק מהשירותים מסופקים, מקום של ניהול אפקטיבי באיחוד האירופי ולפחות מנהל אחד המתגורר באיחוד האירופי (MiCA סעיף 59(2)).
  • גוף ניהול מתאים ומדויק ובעלי מניות מתאימים
  • הגנה והפרדה של נכסי קריפטו-לקוחות וכספים, טיפול בתלונות, מדיניות ניגוד אינטרסים
  • AML/CFT מסגרת ויציבות עם העברת הכספים תקנה (איחוד האירופי) 2023/1113 חוק הנסיעה
  • בקשות והודעות מוגש באמצעות דואר אלקטרוני מאושר (PEC) בעזרת הטפסים המומלצים; פעולות חייבים להתחיל תוך 12 חודשים מהאישור
Sources(5)
  1. Banca d'Italia: Market access, crypto-asset service providers (CASPs) · checked 2026-10-07
  2. Banca d'Italia and CONSOB joint press release, 30 June 2026: the MiCA transitional period comes to an end, 9 authorised entities in Italy · checked 2026-10-07
  3. Banca d'Italia: Notice on the extension of the national transitional period for MiCAR compliance (July 2025) · checked 2026-10-07
  4. EUR-Lex: Regulation (EU) 2023/1114 (MiCA), Arts. 63, 67, 143 and Annex IV · checked 2026-10-07
  5. ESMA: List of grandfathering periods decided by Member States under Article 143(3) MiCA (version of May 2026) · checked 2026-10-07
חברת השקעות

אישור של חברת השקעות (SIM) (MiFID II)

הון מינימלי84 אלף דולר.
קו הזמןCONSOB מחליטה בתוך 6 חודשים מהגשת הבקשה המלאה (סעיף 19(1) של החוק).
רשותCONSOB לאחר התייעצות עם בנק איטליה

IFD סעיף 9: 75,000 אירו (קבלה והעברה, ביצוע, ניהול תזרים מזומנים, יעוץ, השקעה ללא התחייבות מוחלטת, ללא כסף של לקוחות או ניירות ערך); 150,000 אירו (חברות אחרות); 750,000 אירו (עסקאות בחשבון עצמי או רכישת אחריות על בסיס התחייבות מוחלטת)

חוק
Legislative Decree 58/1998 (Consolidated Law on Finance, TUF), art. 19; Regulation (EU) 2019/2033 (IFR)
דרכון
כן: MiFID II דרכון (סעיפים 34 ו-35) לשירותים ולסניפים
דרישות מפתח
  • תנאים שנקבעו על ידי התקנים הטכניים של MiFID II (סעיף 19(1) של TUF).
  • הרשאה נעלמת אם הפעילות לא מתחילה בתוך שנה (סעיף 19(3-ב) של TUF)
  • שינויים רלוונטיים לתנאי הרשאה חייבים להיות מודיעים ל CONSOB ולבנקה ד'איטליה
  • הצטרפות לתוכנית פיצויים למשקיעים (סעיף 59 של החוק).
Sources(2)
  1. Normattiva: Legislative Decree 58/1998 (TUF), art. 19 authorisation of SIMs · checked 2026-10-07
  2. EUR-Lex: Directive (EU) 2019/2034 (IFD), Art. 9 initial capital · checked 2026-10-07
מפעיל משחקים מקוון

רישיון למשחק מרחוק (Remote Gaming Concession).

הון מינימלילא פורסם
קו הזמןלא פורסם
רשותהאגודה למלחמה בסמים ובאלכוהוליזם (באנגלית: Association for Drugs and Alcoholism, בראשי תיבות: ADDA) היא ארגון בינלאומי.
חוק
Legislative Decree 41/2024, art. 6
תשלומים
תשלום חד-פעמי של 7 מיליון אירו עבור כל רשות (4 מיליון אירו בעת הענקת הרשות ו-3 מיליון אירו בתחילת השירות); מקסימום חמש רשות לכל קבוצת חברות.
דרכון
No EU passport for gambling: remote gaming in Italy requires an ADM concession
דרישות מפתח
  • חברה עם משרד רשום במדינה של האיחוד האירופי
  • ניסיון במשחקים במדינת EEA עם הכנסות כוללות של לפחות 3 מיליון אירו במהלך שתי השנים הפיננסיות הסגורות האחרונות
  • הבטחה לטובת ADM כפי שהוגדר במכרז
  • הרישיון נמשך לכל היותר תשע שנים ולא ניתן להאריך אותו.
Sources(2)
  1. Normattiva: Legislative Decree 41/2024 on the reorganisation of remote gaming, art. 6 · checked 2026-10-07
  2. Agenzia delle Dogane e dei Monopoli: Gioco a distanza (remote gaming) and list of authorised concessionaires · checked 2026-10-07
מפקחים

מי מפקח

  • אתר האינטרנט הרשמי של בנק איטליה (באיטלקית) Banca d'Italia (BdI) · websiteBanks, E-Money Institutions, Payment Service Providers, Virtual Assets Service Providers (VASPs)
  • הוועדה הלאומית לחברות ולבורסה (CONSOB) אתר אינטרנטחברות השקעות, ספקי שירותים של נכס וירטואלי (VASPs)
  • הבנק המרכזי האירופאי (באנגלית) (ECB) · אתר אינטרנטבנקים.
  • סוכנות המכס והמונופולים. (ADM) אתר אינטרנטמשחקי מחשב ברשת

MiCA: איטליה הודיעה על תקופת מעבר של 18 חודשים; VASPs רשומים במרשם האיטלקי AML היה עליהם להגיש בקשה לאישור MiCA עד 30 דצמבר 2025 כדי להפיק תועלת, והתקופה המעבר הסתיימה ב 1 יולי 2026 (Banca d'Italia ו-CONSOB פרסום משותף של 30 יוני 2026, אשר דיווחו על 8 CASPs מאושרים על ידי CONSOB). בנקאות: הבנק המרכזי של איטליה (Banca d'Italia) קובע הון ראשוני לאומי של 10 מיליון אירו לבנקים בעלי מניות משותפות, כפול מהרצפה האירופית. אתר האינטרנט של CONSOB חסם גישה אוטומטית, כך שהכניסה של חברת ההשקעות מסתמכת על הטקסט TUF ב-Normattiva ו- IFD; עלות ההגשה לרישיון SIM לא אושרה.

מידע כללי

על איטליה

איטליה על כדור הארץ
מפה של איטליה רומא
הגבולות הטבעיים של כדור הארץ, המפה היא אינדיקטיבית.
מצב
מדינה ריבונית
בירה
רומא
אזור
301,340 קמ"ר.
שפות רשמיות
איטלקי
איזור זמן
UTC+01:00 (UTC+02:00 בקיץ)

יצוא מרכזי

  • תרופות אריזות
  • בגדים
  • מכוניות
  • נפט מזוקק
  • חלקי רכב ואביזרים
  • תיירות

שותפי הייצוא העיקריים

  • גרמניה
  • ארצות הברית
  • צרפת
  • ספרד
  • ממלכה המאוחדת
Sources for the country information(9)

מידע על המדינה נבדק ב-9 באוקטובר 2026. נתוני הרישוי עדכנו ב-7 באוקטובר 2026. מידע בלבד, לא עצה משפטית; דרישות משתנות. הודעה רגולטורית.

Sources for the licensing information(21)
  1. Banca d'Italia: Market access, banks (licensing requirements and procedure) · checked 2026-10-07
  2. Banca d'Italia: Market access, electronic money institutions · checked 2026-10-07
  3. Banca d'Italia: Market access, payment institutions · checked 2026-10-07
  4. Banca d'Italia: Market access, crypto-asset service providers (CASPs) · checked 2026-10-07
  5. Banca d'Italia and CONSOB joint press release, 30 June 2026: the MiCA transitional period comes to an end, 9 authorised entities in Italy · checked 2026-10-07
  6. Banca d'Italia: Notice on the extension of the national transitional period for MiCAR compliance (July 2025) · checked 2026-10-07
  7. Normattiva: Legislative Decree 58/1998 (TUF), art. 19 authorisation of SIMs · checked 2026-10-07
  8. Normattiva: Legislative Decree 41/2024 on the reorganisation of remote gaming, art. 6 · checked 2026-10-07
  9. Agenzia delle Dogane e dei Monopoli: Gioco a distanza (remote gaming) and list of authorised concessionaires · checked 2026-10-07
  10. ECB Banking Supervision: Authorisation (licensing) · checked 2026-10-07
  11. EUR-Lex: Directive 2013/36/EU (CRD), Art. 12 initial capital and Art. 15 decision deadline (consolidated) · checked 2026-10-07
  12. EUR-Lex: Directive 2009/110/EC (EMD2), Art. 4 initial capital and Art. 5 own funds · checked 2026-10-07
  13. EUR-Lex: Directive (EU) 2015/2366 (PSD2), Art. 7 initial capital and Art. 12 decision deadline · checked 2026-10-07
  14. EUR-Lex: Regulation (EU) 2023/1114 (MiCA), Arts. 63, 67, 143 and Annex IV · checked 2026-10-07
  15. EUR-Lex: Directive (EU) 2019/2034 (IFD), Art. 9 initial capital · checked 2026-10-07
  16. ESMA: List of grandfathering periods decided by Member States under Article 143(3) MiCA (version of May 2026) · checked 2026-10-07
  17. FATF: Jurisdictions under Increased Monitoring, 19 June 2026 (FATF site blocks automated access; content confirmed via official government notices below) · checked 2026-10-07
  18. Insurance Commission of The Bahamas: notice reproducing FATF Public Statement of 19 June 2026 on Jurisdictions under Increased Monitoring · checked 2026-10-07
  19. New Zealand Department of Internal Affairs: FATF jurisdictions under increased monitoring and call for action, June 2026 · checked 2026-10-07
  20. EUR-Lex: Commission Delegated Regulation (EU) 2016/1675, consolidated version of 29 January 2026 · checked 2026-10-07
  21. European Commission Representation in Luxembourg: EU updates its list of non-cooperative jurisdictions for tax purposes (17 February 2026) · checked 2026-10-07