एक बैंक किन्न: नियन्त्रण परिवर्तन र योग्य होल्डिङ

एक अवस्थित बैंक वा विनियमित वित्तीय फर्म अधिग्रहण एक निर्माण भन्दा छिटो हुन सक्छ, तर यो नियामक वरिपरि एक बाटो कहिल्यै छ. हरेक प्रमुख वित्तीय केन्द्र मा, अर्थपूर्ण stakes को खरीदार बन्द गर्नु अघि प्रशासक गरेको स्वीकृति प्राप्त गर्नुपर्छ, र खरीदार एक नयाँ लाइसेन्स आवेदन रूपमा नजिकै रूपमा लगभग जाँच गरिएको छ.

यो मार्गदर्शक विस्तृत मा यूरोपीय संघ को ढाँचा व्याख्या, किनभने यो सबैभन्दा codificated छ, र संयुक्त राज्य अमेरिका संग तुलना, हङकङ र स्विट्जरल्याण्ड. एउटै तर्क ई-पैसा संस्थाहरू, भुक्तानी संस्थाहरू, लगानी फर्महरू र बीमा कम्पनीहरू लागू हुन्छ, क्षेत्र-विशिष्ट भिन्नता संग।

के स्वीकृति ट्रिगर गर्दछ

मुख्य अवधारणा योग्यता होल्डिंग छ: एक प्रत्यक्ष वा अप्रत्यक्ष होल्डिङ कि 10% वा अधिक को प्रतिनिधित्व गर्दछ पूँजी वा एक वित्तीय फर्म को मताधिकार, वा यो यसको व्यवस्थापन मा महत्वपूर्ण प्रभाव अभ्यास गर्न सम्भव बनाउँछ।

तल पूँजी आवश्यकता निर्देशिकाको धारा 22 (CRD), एक क्रेडिट संस्थामा योग्यता प्राप्त गर्न निर्णय गर्ने जो कोहीले, वा यसलाई बढाउनको लागि यो पुग्छ वा 20%, 30% वा 50% भन्दा बढी हुन्छ, वा बैंकले आफ्नो सहायक बनाउँछ, लेखमा सम्बन्धित प्राधिकरणलाई सूचना दिनुपर्छ अगाडि. ती सीमाहरू तल विनियोजन र कमी पनि लेख अन्तर्गत सूचना दिइएको हुनुपर्छ 25, र बैंकहरूले तिनीहरूले लेख अन्तर्गत को सचेत हुन परिवर्तन रिपोर्ट गर्नुपर्छ 26.

भुक्तानी सेवा निर्देशन (धारा6) भुक्तानी संस्थाहरूमा उही सीमाहरू लागू गर्दछ र आवश्यक जानकारीको लागि CRD मा फर्किन्छ। लगानी फर्महरू र बीमा कम्पनीहरूले समानान्तर नियमहरू पालना गर्छन्, र सबै तीन क्षेत्रहरूले संयुक्त मार्गदर्शक रेखाहरू को एक सेट साझेदारी गर्दछ जुन EBA, EIOPA र ESMA द्वारा जारी गरिएको छ (JC / GL / 2016/01), जुन 1 अक्टोबर 2017 देखि लागू भएको छ।

अप्रत्यक्ष स्वामित्व र संगितमा अभिनय

स्वीकृति स्वामित्व श्रृंखला को हरेक स्तर मा आवश्यक छ, शेयर खरिद सम्झौता हस्ताक्षर कि कम्पनी लागि मात्र होइन. संयुक्त मार्गदर्शक दुई परीक्षण प्रयोग:

1. The control criterion. एक योग्य होल्डिंग पकड छ कि एक संस्था नियन्त्रण गर्ने जो कोहीले अप्रत्यक्ष रूपमा पूर्ण मा त्यो होल्डिङ प्राप्त रूपमा व्यवहार गरिन्छ।
2. The multiplication criterion. जहाँ कुनै नियन्त्रण छ, श्रृंखला संग प्रतिशत गुणा छन्; परिणाम 10% वा बढी छ भने, एक अप्रत्यक्ष योग्य होल्डिंग प्राप्त गरिएको छ।

यो ECB गरेको योग्य होल्डिंग प्रक्रियाहरू मा मार्गदर्शक बहु-स्तर संरचनामा "प्रत्येक तह लागि सबै अप्रत्यक्ष प्रस्तावित अधिग्रहणकर्ताहरू" व्यक्तिगत रूपमा, मध्यस्थ होल्डिङ कम्पनीहरूको लागि कुनै अपवाद संग सूचना दिनु पर्छ भन्छ। व्यक्तिहरूले, उदाहरणका लागि, मतदान मा शेयरधारकहरूको सम्झौता अन्तर्गत, आफ्नो स्वामित्व जम्मा छ।

कसले निर्णय गर्दछ

न्यायपालिका	अनुमोदन अधिकार	कानूनी आधार
युरो क्षेत्र बैंकहरू	ECB, राष्ट्रिय पर्यवेक्षकको प्रस्तावमा	CRD धारा 22 देखि 27 र SSM नियमावली
अन्य युरोपेली संघ बैंकहरू र वित्तीय फर्महरू	राष्ट्रिय जिम्मेवार निकाय	CRD, PSD2, MiFID II, स्थानान्तरण गरिएको रूपमा स्थिरता II
संयुक्त राज्य	PRA दोहोरो-नियमित कम्पनीहरूको लागि; FCA एकल-नियमित कम्पनीहरूको लागि	FSMA भाग XII (खण्ड 178 सूचनाहरू)
हङकङ	HKMA, स्थानीय रूपमा सम्मिलित स्वीकृत संस्थाहरूका लागि	बैंकिङ ऐन खण्ड 70
स्विट्जरल्याण्ड	FINMA	बैंकिङ ऐन, योग्य सहभागिता नियम

युरो क्षेत्र मा, ECB सबै क्रेडिट संस्थाहरूमा योग्य होल्डिङ्स निर्णय, यो सीधा निरीक्षण गर्दैन कम महत्वपूर्ण बैंकहरू सहित. यसको authorisations पृष्ठ रूपमा मूल्यांकन अवधि घोषणा 60 कार्य दिन, को अधिकतम गर्न विस्तारित 90.

टाइमलाइन

CRD ले सटीक घडी सेट गर्दछ, जुन राष्ट्रिय कानूनले कडा बनाउन सक्दैन:

1. Acknowledgement. प्रशासक दुई कार्य दिन भित्र लिखित मा सूचना को प्राप्ति स्वीकार गर्दछ र मूल्यांकन अवधि समाप्त हुनेछ मिति राज्यहरू।
2. Assessment period. प्रबन्धकले सबै आवश्यक कागजातहरू संलग्न थिए, त्यो स्वीकार देखि 60 कार्य दिन को अधिकतम छ।
3. सूचना अनुरोधहरू। 50 औं कार्य दिनसम्म, सुपरभाइजरले थप जानकारी अनुरोध गर्न सक्दछ। जवाफ आउँदासम्म घडी निलम्बित हुन्छ, 20 भन्दा बढी कार्य दिनका लागि होइन।
4. विस्तारित निलम्बन। निलम्बन 30 कार्य दिनमा विस्तार गर्न सकिन्छ जहाँ अधिग्रहणकर्ता युरोपेली संघ बाहिर स्थित वा विनियमित छ, वा आफैलाई यूरोपीय संघ वित्तीय पर्यवेक्षणको अधीनमा छैन।
5. Decision. प्रशासक विरोध भने, यो मूल्यांकन पूरा दुई कार्य दिन भित्र लेखमा यसो भन्न पर्छ, कारण संग। यो अवधि भित्र विरोध छैन भने, अधिग्रहण स्वीकृत मानिन्छ।
6. Completion. पर्यवेक्षक अधिग्रहण निष्कर्षमा हुनुपर्छ जो भित्र एक अधिकतम अवधि निर्धारण गर्न सक्नुहुन्छ।

अभ्यास मा, घडी मात्र एक पटक फाइल पूरा छ सुरु हुन्छ, र जटिल खरीदार लागि पूर्ण फाइल भेला महिना लिन सक्छ। ECB पूर्व-सूचना छलफल "सूचना आवश्यकताहरू स्पष्ट गर्न, टाइमलाइन र कसरी प्रक्रियामा प्रारम्भिक संभावित पर्यवेक्षक चिन्ता सम्बोधन गर्न प्रोत्साहित गर्दछ।"

बेलायत मा, PRA पनि 60 कार्य दिन एक पूर्ण सूचना स्वीकार गर्न देखि छ स्वीकृत गर्न, शर्तहरु संग अनुमोदन वा विरोध प्रस्ताव. यो PRA एक नयाँ होल्डिंग कम्पनी घुसाउने पनि यदि अन्तिम नियन्त्रक परिवर्तन गर्दैन भने पूर्व स्वीकृति आवश्यक छ कि राज्यहरू, र कि अनुमोदन बिना नियन्त्रण प्राप्त वा वृद्धि FSMA को खण्ड 191F अन्तर्गत एक आपराधिक अपराध छ।

सुपरभाइजरले के मूल्यांकन गर्दछ

CRD धारा 23 प्रबन्धक लागू गर्ने पाँच मापदण्ड सेट "प्रस्तावित खरीदार को संभावित प्रभाव ध्यान दिएर":

मापदण्ड	यसको अभ्यासमा के अर्थ हुन्छ
(ए) खरीदार को प्रतिष्ठा	इमान्दारिता, आपराधिक र नियामक रेकर्ड, र व्यावसायिक क्षमता
(ख) नयाँ व्यवस्थापन	सम्झौता पछि बैंक निर्देशन गर्ने जो कोहीको प्रतिष्ठा, ज्ञान, कौशल र अनुभव
(सी) वित्तीय सुदृढता	कि acquirer सम्झौता वित्त पोषण र समय मा बैंक समर्थन गर्न सक्नुहुन्छ
(डी) सावधानी अनुपालन	बैंकले पुँजी, तरलता, शासन र समूह पर्यवेक्षण आवश्यकताहरू पूरा गर्न जारी गर्नेछ कि छैन
(ई) पैसा लुट्ने जोखिम	त्यहाँ ML / TF संदेह गर्न उचित आधार छ कि छैन, वा सम्झौता त्यो जोखिम बढाउन सक्छ

लेख 23 पनि पर्यवेक्षक सीमित. यो यी मापदण्ड अन्तर्गत मात्र उचित आधारमा विरोध गर्न सक्छन् वा किनभने जानकारी अपूर्ण छ, र यो "बजार को आर्थिक आवश्यकताहरू" को सन्दर्भमा सम्झौता जाँच हुन सक्दैन।

व्यापार योजना र वित्त

जहाँ खरिदकर्ता बैंक नियन्त्रण हुनेछ, ECB प्रस्तावित अधिग्रहण पछि कम्तिमा तीन वर्ष को लागि "प्रक्षेपित वित्तीय विवरण संग एक व्यापार योजना अपेक्षा गर्दछ। संयुक्त मार्गदर्शक रेखाहरू ऋण लिएको रकम आफैलाई एक acquirer अयोग्य बनाउन छैन भनेर उल्लेख, तर प्रबन्धक ऋण acquirer वा prudential आवश्यकताहरू पूरा गर्न बैंक गरेको क्षमता कमजोर छ कि मूल्यांकन गर्नेछ।

यो ECB लीवरेज बारेमा थप संकेत छ। यो नयाँ मालिक बैंक गरेको जोखिम प्रोफाइल बढाउने वा सेवा कि ऋण लाभांश निकाल्ने हुनेछ भन्ने जोखिम को कारण, अधिग्रहण ऋण गर्न "विशिष्ट ध्यान" दिन्छ। यो निजी इक्विटी फर्महरू पहिचान, सार्वभौमिक धन कोष र conglomerates रूपमा "विशेष acquirers" जसको संरचना र रणनीति नजिक समीक्षा आवश्यक.

धनको स्रोत

संयुक्त मार्गदर्शक (अनुच्छेद 14.5) सम्झौता मा प्रयोग गरिएको पैसा लागि मानक सेट. Supervisors कि पुष्टि गर्नुपर्छ:

• कोष वित्तीय संस्थाहरु मार्फत पारित प्रभावकारी AML EU मा पर्यवेक्षण वा FATF मानक लागू गर्ने देशहरूमा;
• कसरी रकम उत्पन्न थिए को व्याख्या विश्वसनीय छ र सम्झौता को मूल्य संग अनुरूप; र
• कोष "आफ्नो मूल फर्कन एक अविच्छिन्न कागज ट्रयाक", वा आफ्नो कानुनी मूल बारेमा शंका समाधान कि अन्य जानकारी छ.

FATF वा यूरोपीय संघ उच्च जोखिम सूची मा jurisdictions गर्न लिंक विशेष ध्यान लागि कल, र पर्यवेक्षक सन्दर्भ कुनै पनि आपराधिक रेकर्ड बिना पनि बढेको एमएल / टीएफ जोखिम शंका गर्न उचित आधार दिन्छ जहाँ सम्झौता विरोध हुन सक्छ.

शर्तहरू र प्रतिबद्धताहरू

ECB पनि acquirers देखि प्रतिबद्धताहरू, जस्तै बैंक गरेको पूँजी अनुपात कायम राख्न वा तरलता समर्थन प्रदान रूपमा स्वीकार गर्दछ। HKMA सामान्यतया स्थानीय incorporated बैंकहरु को सबै नियन्त्रकहरूलाई आवश्यकताको मामला मा पूँजी वा तरलता समर्थन प्रदान गर्न प्रतिबद्ध एक सुविधा पत्र दिन आवश्यक छ।

न्यायपालिका फरक

• हङकङ। HKMAले बैंकिङ अध्यादेशको खण्ड 70 अन्तर्गत स्थानीय रूपमा संलग्न प्राधिकरण संस्थाहरूका नियन्त्रकहरूलाई स्वीकृति दिन्छ, अल्पसंख्यक सेयरधनी नियन्त्रकहरूलाई (मताधिकारको 10% देखि 50% सम्म) बहुमत नियन्त्रकहरूबाट अलग गर्दछ। यसको उल्लेखित नीति भनेको एक व्यक्तिले 50% वा बढी राख्ने उद्देश्य राखेको छ। सामान्यतया "एक राम्रो स्थापित बैंक वा अन्य अनुगमन गरिएको वित्तीय संस्था राम्रो स्थितिमा हुनुपर्छ"।
• Switzerland. योग्य सहभागितामा परिवर्तनहरू FINMA मा रिपोर्ट गरिनुपर्दछ, र एक बैंक जुन विदेशी-नियन्त्रित हुन्छ त्यसले यसको योग्य सहभागीहरू निवास गर्ने देशहरूमा पारस्परिक अधिकारहरू देखाउनु पर्छ।
• खरीदारों को रूप मा यूरोपीय संघ बैंकहरू। संशोधित CRD ( निर्देशिका (ईयू) 2024/1619) ले प्रभाव पारेको छ, एक युरोपेली युनियन बैंकले सामाग्री होल्डिंग प्राप्त गर्न योजना बनायो, यसको आफ्नै योग्य पूँजीको 15% वा बढीको रूपमा परिभाषित, नयाँ लेख 27a अन्तर्गत आफ्नो प्रबन्धकलाई पनि अग्रिम सूचना दिनुपर्छ, समानान्तर 60 कार्य दिन मूल्यांकन संग।

खरीदारों को लागि due diligence

नियामक स्वीकृति मात्र आधा काम छ. खरीदार को पनि यो प्राप्त गर्दैछ के बुझ्न आवश्यक छ. क्षेत्रहरू नियन्त्रित लक्ष्य विशेष समावेश:

1. License scope. सटीक अनुमतिहरू आयोजित, कुनै पनि प्रतिबन्ध वा शर्तहरू, र जुन युरोपेली युनियन पासपोर्टहरू वा क्रस-सीमा सूचनाहरू स्थानमा छन्।
2. Supervisory record. निरीक्षण रिपोर्ट, निष्कर्ष, सुधार योजना, पूँजी थप्न-ons र कुनै पनि बाँकी कार्यान्वयन. गोपनीयता नियम अनुमति जहाँ खुलासा अधिकार गर्न विक्रेता सोध्न.
3. Capital र liquidity. वर्तमान अनुपात, बफर, स्तम्भ2आवश्यकताहरू र पूंजी व्यापार योजना बन्द पछि आवश्यक हुनेछ।
4. AML र sanctions. ग्राहक फाइलहरूको गुणस्तर, बितेको संदिग्ध गतिविधि रिपोर्टिङ, विरासत उच्च जोखिम ग्राहकहरु र कुनै पनि नियामक AML निष्कर्ष। विरासत AML समस्या खरीदार को समस्या बन्ने।
5. Correspondent र भुक्तानी access. कुन पत्राचार बैंकहरू र भुक्तानी योजना लक्ष्य प्रयोग गर्दछ, र तिनीहरूले मालिकको परिवर्तन पछि जारी हुनेछ कि छैन।
6. Systems र outsourcing. कोर बैंकिङ प्लेटफर्म, महत्वपूर्ण विक्रेताहरू र अनुबंध परिवर्तन-को-नियन्त्रण प्रावधान।
7. People. के मुख्य कार्य धारक बस्नेछन्, र नयाँ निर्देशक फिट र उचित समीक्षा पारित गर्नेछ भने।

के मूल्य ड्राइभ गर्दछ

त्यहाँ एक बैंकिंग लाइसेन्स लागि कुनै आधिकारिक मूल्यांकन विधि छ, र मूल्य विशिष्ट सम्झौता मा निर्भर गर्दछ.

• अनुमति र पासपोर्ट को चौडाई, समय र लागत तिनीहरूलाई प्राप्त गर्न सुरु देखि तुलना;
• एक सफा पर्यवेक्षक रेकर्ड र AML इतिहास;
• एक स्थिर जम्मा आधार र अवस्थित ग्राहक सम्बन्ध;
• आवश्यकताहरू माथि अतिरिक्त पूँजी, वा विपरीत एक पूँजी कमी खरीदार कोष गर्नुपर्छ;
• काम पत्राचार बैंकिङ र भुक्तानी योजना पहुँच;
• फिट र उचित समीक्षा पारित गर्न सक्छन् जो प्रणाली, नियन्त्रण र कर्मचारीहरू कार्य।

कुनै व्यापार संग एक लाइसेन्स, कुनै कर्मचारी र unresolved निष्कर्ष सीमित मूल्य छ, किनभने खरीदार अझै पनि एक पूर्ण मूल्यांकन सामना हुनेछ र त्यसपछि जसरी पनि बैंक निर्माण गर्नुपर्छ.

रातो झण्डा: शेल र “खाता-मात्र” कम्पनीहरू

"सज्जित" बैंकहरू, निद्रा लाइसेन्स प्राप्त शेलहरू वा "बैंक लाइसेन्स र खातासँग कम्पनीहरू" को प्रस्ताव व्यापक रूपमा, विशेष गरी ओभरसीज jurisdictions को लागि। तिनीहरूलाई सावधानीपूर्वक व्यवहार गर्नुहोस्।

• अनुमोदन अझै पनि आवश्यक छ। एक लाइसेन्स प्राप्त संस्थाको नियन्त्रण परिवर्तन खरीदार को नै समीक्षा ट्रिगर, रकम को स्रोत र माथि वर्णन व्यापार योजना. त्यहाँ यो जोगिन कुनै सर्टकट छ।
• अनप्रयोगमा नआएका लाइसेन्स फिर्ता गर्न सकिन्छ। CRDअनुच्छेद 18 अन्तर्गत, पर्यवेक्षकले 12 महिनाभित्र प्रयोगमा नआएको लाइसेन्स फिर्ता गर्न सक्छ वा जहाँ बैंकले छ महिना भन्दा बढी व्यापार बन्द गरेको छ।
• शेल बैंकहरू काटिएको छ। यूरोपीय संघको कानूनले एक शेल बैंक यसलाई अर्थपूर्ण मन र व्यवस्थापनमा संलग्न कुनै भौतिक उपस्थिति छैन जहाँ एक संस्थाको रूपमा परिभाषित गर्दछ, र एक विनियमित समूहसँग सम्बन्धित छैन। क्रेडिट र वित्तीय संस्थाहरू एकसँग पत्राचार सम्बन्धमा प्रवेश गर्नबाट प्रतिबन्धित छन्, त्यसैले यस्तो संस्थाले भुक्तानी प्रणालीमा पुग्न सक्दैन।
• Undisclosed owners. लाभदायक मालिक लुकाउँछ कि कुनै पनि संरचना, nominees प्रयोग, वा कोषको उत्पत्ति दस्तावेज गर्न सक्दैन कोष परीक्षण को स्रोत असफल हुनेछ।
• अनुमोदन अघि बन्द.सुपरवाइजर स्वीकृति अघि नियन्त्रण स्थानान्तरण गर्न प्रस्ताव गर्ने कुनै पनि विक्रेता कानून को एक उल्लंघन प्रस्ताव छ, जो बेलायत मा एक आपराधिक अपराध हो।

एक नियन्त्रित फर्म को एक विश्वसनीय विक्रेता खरीदार को पर्यवेक्षक प्रारम्भिक संग संलग्न गर्न आशा हुनेछ र सम्झौता मा नियामक टाइमलाइन निर्माण गर्नेछ, सामान्यतया बन्द गर्न एक अवस्था पूर्ववर्ती रूपमा।