Korrespondentbank forklaret

Næsten alle grænseoverskridende betalinger foregår via korrespondentbanker. En bank i et land, der ønsker at betale eller modtage amerikanske dollars, euro eller en anden fremmed valuta, skal have en konto hos en bank, der kan afregne i den pågældende valuta.For en ny bank er det ofte vanskeligere at få disse konti end selve licensen.

Korrespondenter og respondenter

Det er vigtigt, at patienten får den nødvendige behandling. CPMI’s 2016-rapport om korrespondentbankvirksomhed En korrespondentbank er en bank, der holder indskud ejet af andre banker (indklagede) og leverer betalings- og andre tjenesteydelser til disse indklagede banker.I det væsentlige kræver det, at respondenterne åbner konti i korrespondentbankens regnskaber, og de to banker udveksler meddelelser for at afregne transaktioner ved at debitere og kreditere disse konti.

Korrespondenten giver adgang, og respondenten bruger den på egne vegne og på vegne af sine kunder. Tjenesterne omfatter typisk internationale overførsler, likviditetsstyring, checkclearing, lån, remburser og valutaveksling.

CPMI bemærker, at relationerne ofte er gensidige, idet hver bank betjener den anden i en anden valuta.Korrespondentbankvirksomhed er vigtigst for grænseoverskridende betalinger, fordi indenlandske betalinger nu normalt afvikles via betalingssystemer.

Nostro- og vostrokonti

Disse to udtryk beskriver den samme beretning fra modsatte sider.

Varighed	Betydning	Hvis bøger indeholder kontoen	Eksempel set fra bank A’s synspunkt
Nostro (	Vores konto i en anden bank	Den anden banks bøger	Bank A’s amerikanske dollarkonto hos Bank B i New York er Bank A’s nostro-konto
Vostro (	En anden banks konto hos os	Vores bøger	Bank C’s eurokonto i bank A er for bank A en vostro-konto

Bank A's konto i bank B er således en nostro for bank A og en vostro for bank B. Hver bank fører også et internt register over sin nostro-saldo, som den afstemmer med opgørelser fra korrespondenten. CPMI-rapporten kalder dette interne register for en spejlkonto, der holdes til regnskabsformål.

Udtrykket loro (”deres”) bruges nogle gange om en tredjeparts konto hos en korrespondentbank, men i praksis bruger de fleste banker nostro og vostro.

Hvordan en korrespondentbetaling bevæger sig

CPMI-rapporten illustrerer en betaling fra en kunde i bank A til en kunde i bank C via bank B.

1. Bank A debiterer sin kundes konto.
2. Bank A sender en betalingsbesked til Bank B.
3. Bank B debiterer bank A’s konto i sine bøger.
4. Bank B krediterer bank C’s konto i sine bøger, eller hvis bank C ikke har en konto hos den, betaler den til bank C gennem et betalingssystem, som begge deltager i.
5. Bank B sender en besked til Bank C.
6. Bank C krediterer den modtagende kunde.

Formidlerbanker

Når afsender- og modtagerbanken ikke har en fælles korrespondent, slutter flere banker sig til kæden, som ofte kaldes formidlende banker.

Hver af dem tilføjer tid, omkostninger, en overholdelseskontrol og et fejlpunkt, og hver af dem kræver også nok oplysninger i betalingsmeddelelsen til at screene den, hvilket er formålet med rejsereglen beskrevet i artiklen om overholdelse.

Betalingerne kan også opdeles, idet kundeoplysningerne går direkte fra den ordregivende bank til modtagerens bank, mens en separat bank-til-bank-meddelelse flytter midlerne gennem korrespondenterne. CPMI-rapporten bemærkede, at både den serielle metode og dækningsmetoden kan anvendes i overensstemmelse med AML-reglerne, forudsat at dækningsmeddelelsen indeholder de nødvendige oplysninger.

Hvor afvikling endelig sker

For euroen er Eurosystemets realtidsbruttoafviklingssystem (Real-time Gross Settlement System, RBS) det primære betalingssystem. T2, som den ECB En respondentbank uden direkte adgang er afhængig af sin korrespondentbanks deltagelse, mens en respondentbank med direkte adgang kan være afhængig af sin korrespondentbanks deltagelse.

Rollen af SWIFT

SWIFT, Society for Worldwide Interbank Financial Telecommunication, driver et beskednetværk, der bærer standardiserede betalingsinstrukser mellem banker, men som ikke har konti eller flytter penge. Afregningen sker på korrespondenternes bøger og i betalingssystemer.

En SWIFT-forbindelse og en bankidentifikationskode er derfor nødvendige, men ikke tilstrækkelige. Uden korrespondentkonti kan en bank sende meddelelser, men kan ikke afvikle betalinger i udenlandsk valuta.Store betalingssystemer, herunder T2, bruger nu ISO 20022-meddelelsesstandarden, som bærer rigere strukturerede data om parterne.

Indlejrede relationer og gennemløbskonti

CPMI-rapporten beskriver to varianter med højere risiko.

1. Indlejret korrespondentbankvirksomhed. Flere banker benytter en korrespondentrelation indirekte gennem korrespondentens direkte respondent, som ser betalinger fra banker, den aldrig har vurderet.
2. Gennemløbskonti. Indklagede giver sine egne kunder adgang til korrespondentkontoen direkte for at kunne foretage transaktioner på egne vegne.

Begge dele gør det sværere for korrespondenten at vide, hvis betalinger den behandler.CPMI fandt, at disse tjenester blev reduceret, så traditionelle korrespondentbanker dominerede de resterende relationer.

Hvad reglerne kræver af korrespondenter

FATF Henstilling 13 kræver, at korrespondenter ud over normal kundekendskab skal:

1. Indsamle tilstrækkelige oplysninger om en respondent for at forstå dens virksomhed og fra offentlige oplysninger bestemme dens omdømme og kvaliteten af dens tilsyn, herunder enhver hvidvask/finansiering af terrorisme-undersøgelse eller lovgivningsmæssig handling.
2. Vurder respondentens AML/CFT kontrol.
3. Få godkendelse fra den øverste ledelse, før der etableres nye korrespondentrelationer.
4. Klar forståelse af hver institutions ansvar.
5. For gennembetalingskonti skal du være sikker på, at respondenten har udført CDD på kunder med direkte adgang og kan levere det efter anmodning.

FATF forbyder også korrespondentforbindelser med dækbanker og kræver, at korrespondenter sikrer, at respondenterne ikke lader dækbankerne bruge deres konti. FATF-ordlisten definerer en dækbank som en bank uden fysisk tilstedeværelse i det land, hvor den er registreret og licenseret, og som ikke er tilknyttet en reguleret gruppe under effektivt konsolideret tilsyn. Fysisk tilstedeværelse betyder "meningsfuld hjerne og ledelse placeret i et land", ikke blot en lokal agent eller lavtstående personale.

Den amerikanske føderale lovgivning anvender den samme regel på konti i USA: under 31 CFR 1010.630, må en dækket finansiel institution "ikke oprette, vedligeholde, administrere eller forvalte en korrespondentkonto i USA for eller på vegne af en udenlandsk skyggebank", og skal træffe rimelige foranstaltninger mod indirekte brug.Fordi de fleste amerikanske dollarbetalinger afregnes gennem amerikanske banker, er denne regel vigtig over hele verden.

De-risking og nedgangen i relationer

De-risking betyder at afbryde eller begrænse relationer med hele kategorier af kunder eller lande, i stedet for at håndtere risikoen fra sag til sag.Det blev et politisk anliggende efter 2011.

CPMI og SWIFT fulgte tendensen. The CPMI’s 2020 commentary reported that the number of active correspondent banks worldwide fell by about 22% between 2011 and 2019, while the number of payment corridors fell by about 12%.

Mængden og værdien af grænseoverskridende betalinger fortsatte med at vokse i samme periode, hvilket betyder, at mere trafik passerer gennem færre banker.CPMI og SWIFT offentliggjorde årlige data indtil udgangen af 2022 datasæt, der opfylder deres forpligtelse til FSB.

Det er vigtigt, at patienten får den nødvendige behandling. Rådet for Finansiel Stabilitet tilskriver faldet til “industrien konsolidering, reduceret rentabilitet fra disse aktiviteter, overordnede risiko appetitten af korrespondentbanker og forskellige årsager relateret til AML/CFT Kommissionens firepunktshandlingsplan, der blev lanceret i november 2015, omfattede yderligere analyse, afklaring af de reguleringsmæssige forventninger fra medlemsstaterne og en vurdering af, om FATF og Baselkomitéen, opbygning af national kapacitet og bedre due diligence-værktøjer. I 2018 FSB offentliggjorde også en status over udbydere af pengeoverførselstjenester, der mister adgang til bankvirksomhed.

CPMI-rapporten fandt, at korrespondenter havde skåret ned på tjenester til respondenter, der ikke genererede nok volumen til at dække omkostningerne ved overholdelse, var placeret i jurisdiktioner, der blev opfattet som for risikable, betjente kunder, hvis informationer var utilstrækkelige, eller tilbød højere risikoprodukter eller kundetyper.

Hvorfor nye banker kæmper for at få USD og EUR clearing

Hvert punkt ovenfor gælder med ekstra kraft til en nyligt licenseret bank.

1. Ingen track record. Korrespondenten kan ikke gennemgå flere års betalingsdata, revisionsrapporter eller tilsynshistorik.
2. Lav indledende mængde. Onboarding og årlig gennemgang af en respondent koster korrespondenten det samme, uanset mængden, og en ny banks tidlige mængder dækker sjældent dem.
3. Jurisdiktionsrisiko. Banker licenseret i jurisdiktioner på FATF eller EU-lister, eller med svage seneste evalueringer, står over for mere kontrol eller afslag.
4. Kundens risiko. Forretningsmodeller bygget på ikke-hjemmehørende kunder, fintech eller betalingsinstitutioner, kryptoaktivfirmaer eller højrisikosektorer ligner indlejring til en korrespondent.
5. Ejerskab og ledelse. Uigennemsigtigt ejerskab eller ledere uden bankerfaring undlader korresponderende due diligence, selvom de har bestået licensudstedelse.
6. Koncentration blandt udbydere. Med færre korrespondenter aktive i hver valuta, kan et afslag fra en eller to lukke markedet.

Sådan forbedrer ansøgere deres chancer

1. Planlæg korrespondent adgang, før du ansøger. En forretningsplan, der afhænger af udenlandsk valuta betalinger har brug for et troværdigt svar på, hvordan de vil afregne, og tilsynsførende vil teste det.
2. Begynd med en regional korrespondent. En respondent kan opbygge en rekord hos en regional bank, før de henvender sig til globale dollar- eller euroclearere.
3. Forbered en fuld due diligence pakke. Ejerskab diagrammer til fysiske personer, licenser, AML politikker, risikovurdering, revisionsresultater og de industri spørgeskemaer korrespondenter bruger.
4. Hold kundemodellen klar. Forklar, hvis betalinger der vil flyde, og undgå at tilbyde konti til andre banker eller betalingsselskaber, indtil kontrollen er bevist.
5. Diversificer tidligt. To korrespondenter pr. større valuta reducerer risikoen for, at en opsigelse standser virksomheden.

Den næste artikel dækker systemerne bag alt dette: kernebankplatforme, outsourcing og teknologiregulering.