· সতর্কতামূলক নিয়ন্ত্রণ শিখুন
ঋণ ও অর্থায়ন: LCR, NSFR, জমা বিমা এবং শেষ আশ্রয় হিসেবে ঋণদাতা
ব্যাঙ্কগুলিকে কিভাবে 30 দিনের চাপ সহ্য করতে হবে এবং নিজেদেরকে স্থিতিশীলভাবে অর্থায়ন করতে হবে, এবং কীভাবে জমা বিমা এবং কেন্দ্রীয় ব্যাংকের ঋণ সেফটি নেট সম্পূর্ণ করবে।
কি পয়েন্টস
- 01লিকুইডিটি কভারেজ রেশিও-এর জন্য যথেষ্ট উচ্চমানের তরল সম্পদের প্রয়োজন হয়, যাতে 30 দিনের মধ্যে নেট ক্যাশ আউটফ্লোকে ঢেকে রাখা যায়। সর্বনিম্ন মান 100%।
- 02এক বছরের মধ্যে প্রয়োজনীয় স্থিতিশীল অর্থায়নের অন্তত 100 শতাংশ স্থায়ী আর্থিক সহায়তা পাওয়ার জন্য নেট স্ট্যাবল ফান্ডিং রেশিওর প্রয়োজন।
- 03আমানত মিশ্রণ উভয় অনুপাতকে চালিত করে। ট্রান্সঅ্যাকশনাল অ্যাকাউন্টে বিমাকৃত খুচরা আমানত স্থিতিশীল হিসাবে গণনা করা হয়; আর্থিক প্রতিষ্ঠান থেকে আমানত নয়।
- 04ইউরোপীয় ইউনিয়নের ব্যাংকগুলোতে প্রত্যেক ঋণগ্রহীতার জন্য 100,000 ইউরো এবং যুক্তরাজ্যের ব্যাঙ্কগুলোতে 120,000 পাউন্ড পর্যন্ত জমা বিমা প্রদান করা হয়। কেন্দ্রীয় ব্যাংক অস্থায়ীভাবে মুদ্রা সংকটের মুখোমুখি হওয়া সক্ষম ব্যাংকগুলিকে ঋণ দেয়।
ব্যাংক দুটি উপায়ে ব্যর্থ হয়। তারা মূলধনের অভাবে পড়ে যায়, কারণ শেয়ারহোল্ডাররা যে পরিমাণ টাকা দিয়েছে তার চেয়ে বেশি ক্ষতির সম্মুখীন হয়, অথবা তারা নগদ অর্থের অভাবে পড়ে যায়, কারণ ঋণদাতারা সম্পদকে টাকায় রূপান্তরিত করার চেয়ে দ্রুত সময়ের মধ্যেই তা প্রত্যাহার করে নেয়।
Basel III এই ঝুঁকি মোকাবিলার জন্য দুটি মুদ্রাস্ফীতি মাপকাঠি যোগ করা হয়েছে, অর্থ জমা রাখার ক্ষেত্রে প্রণোদনা কমিয়ে এবং বাজার বন্ধ থাকাকালীন সময়ে ব্যাকস্টপ সরবরাহ করে ডিপোজিট ইনস্যুরেন্স ও কেন্দ্রীয় ব্যাঙ্কের ঋণের মাধ্যমে এই কাঠামো সম্পূর্ণ করা হয়েছে।
কেন ব্যাংকগুলি ঝুঁকির মুখোমুখি হচ্ছে
ব্যাংকের ঋণ মূলত স্বল্পমেয়াদী। চাহিদা অনুযায়ী বর্তমান অ্যাকাউন্টের বালিন্ডা প্রত্যাহার করা যায়, এবং বড় ধরনের অর্থায়ন প্রায়শই সপ্তাহের মধ্যে মেয়াদ শেষ হয়। এর সম্পদ প্রধানত দীর্ঘমেয়াদি ঋণ যা দ্রুত পূর্ণ মূল্যে বিক্রি করা সম্ভব নয়।
এই পরিপক্কতার রূপান্তর ব্যাংকিং এর মূল অর্থনৈতিক কাজ, যেমনটা টাকা সৃষ্টির উপর লেখাটিতে ব্যাখ্যা করা হয়েছে। এটাই একই সাথে বিশ্বাস হারানোর কারণ যা দৌড়ানোতে পরিণত হতে পারে। ডিজিটাল ব্যাংকিং দৌড়ানোর সময় কমিয়ে দিয়েছে, কারন গ্রাহকরা যে কোন সময়ে ফোনের মাধ্যমে তাদের ব্যালেন্স স্থানান্তর করতে পারেন।
মুদ্রাস্ফীতি আচ্ছাদন অনুপাত
দ্য বাসেলের কমিটির LCR ডিফল্ট 30 দিনের মধ্যে ব্যাঙ্কগুলির তরল সম্পদের প্রয়োজন পূরণের লক্ষ্যে একটি ব্যাঙ্ককে উচ্চমানের নগদ সম্পদ (এইচকেএলএ) সংগ্রহ করতে হবে, যা মুদ্রায় রূপান্তরিত করা যাবে।
আগামী 30 দিনের মধ্যে মোট নেট নগদ প্রবাহকে উচ্চমানের ঋণ সংগ্রহের পরিমাণে ভাগ করে এই অনুপাত নির্ধারণ করা হবে।আর্থিক সংকটের সময় ব্যতীত এটি 100 শতাংশের কম হওয়া উচিত নয়।2015 সালের 60 শতাংশ থেকে 2019-এর 1লা জানুয়ারি থেকে এই মানদণ্ড 100 শতাংশে উন্নীত করা হয়েছে।
উচ্চমানের মুনাফা
এইচকেএলএ স্তরভেদে বিভক্ত, যেখানে নিম্নমানের স্তরে সীমাবদ্ধতা রয়েছে।
| স্তর | সাধারণ সম্পদ | হাইকাট | সীমা |
|---|---|---|---|
| 1ম স্তর | নগদ অর্থ, কেন্দ্রীয় ব্যাংকের রিজার্ভ যা চাপ কমানোর জন্য ব্যবহৃত হতে পারে, যোগ্য সার্বভৌম মুদ্রা | কিছু না | নো ক্যাপ |
| স্তর 2A | কিছু সার্বভৌম, রাষ্ট্রায়ত্ত এবং কভারড বন্ড এবং কর্পোরেট ঋণ রেটিং ও বাজারের শর্ত পূরণ করে। | 15% | সর্বোচ্চ 40% HQLA এর মধ্যে 2য় স্তর |
| স্তর 2বি | কয়েকটি নিম্নমানের কর্পোরেট ঋণ, ইকুইটি এবং আবাসিক ঋণ-সমর্থিত মুদ্রাস্ফীতি | সাধারণত 50% | HQLA এর সর্বোচ্চ 15%, 40% এর মধ্যে |
নগদ আউটফ্লো
প্রত্যেক ধরণের অর্থায়নের ক্ষেত্রে ঋণ পরিশোধের হার প্রয়োগ করে আউটফ্লো হিসাব করা হয়।
| ফান্ডিং টাইপ | বেসেল ন্যূনতম র্যান-অফ হার |
|---|---|
| স্থিতিশীল খুচরা জমা: সম্পূর্ণভাবে বিমাকৃত এবং ট্রান্স্যাকশনাল অ্যাকাউন্টে অথবা প্রতিষ্ঠিত সম্পর্কযুক্ত | 5%, অথবা 3% যেখানে জাতীয় জমা বিমা অতিরিক্ত শর্ত পূরণ করে |
| কম স্থিতিশীল খুচরা জমা | অন্তত 10%, আইন প্রয়োগকারী সংস্থার দ্বারা নির্ধারিত |
| ক্লিয়ারিং, কস্টডি বা নগদ ব্যবস্থাপনা সম্পর্ক থেকে অপারেশনাল ডিপোজিট | 25% |
| অ-আর্থিক কর্পোরেশন, রাষ্ট্রীয় সংস্থা, কেন্দ্রীয় ব্যাঙ্ক এবং সরকারি সংস্থাগুলি থেকে অনিশ্চিত অর্থায়ন | 40%, অথবা 20% যদি সম্পূর্ণভাবে বিমাকৃত হয় |
| আর্থিক প্রতিষ্ঠান সহ অন্যান্য আইনগত সংস্থার কাছ থেকে অনিশ্চিত অর্থায়ন | 100% |
কর্মক্ষম সম্পদের আভ্যন্তরীণ প্রবাহ বহির্মুখী প্রবাহকে প্রতিহত করতে পারে, কিন্তু শুধুমাত্র মোট প্রত্যাশিত বহির্মুখী প্রবাহের 75% পর্যন্ত। একটি ব্যাংক কেবল নিজের ঋণ পরিশোধের আশা করে LCR-কে সন্তুষ্ট করতে পারে না।
এই মানদণ্ডে বলা হয়েছে যে ব্যাঙ্কগুলির চাপপূর্ণ সময়ে তাদের উচ্চমানের আর্থিক সামর্থ্য ব্যবহার করা উচিত, এমনকি যদি এর হার 100 শতাংশের নিচেও পড়ে যায়।
ইউরোপের আইনে
ইউরোপীয় ইউনিয়ন LCR থেকে ধারা 412 পর্যন্ত মূলধন প্রয়োজনীয়তা নিয়ন্ত্রণের এবং একটি প্রতিনিধিত্বমূলক নিয়ন্ত্রণ প্রয়োগ করে। Article 412 requires institutions to hold liquid assets covering outflows less inflows “under gravely stressed conditions over a period of thirty days”. অনুচ্ছেদ 414 এর অধীনে, যে প্রতিষ্ঠানটি এই শর্ত পূরণ করে না অথবা আশা করে না যে তা পূরণ করবে না তাকে তার তত্ত্বাবধায়ককে তাৎক্ষণিকভাবে জানাতে হবে এবং পুনরুদ্ধার পরিকল্পনা জমা দিতে হবে।
নেট স্ট্যাবল ফান্ডিং রেশিও
LCR এক মাসের চাপ নিয়ে কাজ করে। NSFR এক বছরের মধ্যে সমগ্র ব্যালেন্স শিটের কাঠামো নিয়ে কাজ করে। এর জন্য প্রয়োজনীয় স্থিতিশীল অর্থায়নের (এএসএফ) অন্তত 100% প্রয়োজনীয় স্থিতিশীল অর্থায়ন (আরএসএফ) হতে হবে, এবং এটি 2018 সালের 1 জানুয়ারি পর্যন্ত বাসেলের সময়সূচীর অধীনে একটি ন্যূনতম মান হয়ে উঠেছে।
প্রত্যেকটি ঋণের ক্ষেত্রেই এফএসএফ ফ্যাক্টর প্রয়োগ করা হয়, যা থেকে বোঝা যায়, তা কতটা স্থিতিশীল।প্রতিটি সম্পদের ক্ষেত্রেই এফএসএফ ফ্যাক্টর প্রয়োগ করা হয়, যা থেকে বোঝা যায়, এর জন্য কতটুকু স্থায়ী অর্থের প্রয়োজন।
| দায়িত্ব | এএসএফ ফ্যাক্টর |
|---|---|
| এক বছর বা তার বেশি মেয়াদের অবশিষ্ট সময়ের সঙ্গে নিয়ন্ত্রণমূলক মূলধন এবং অন্যান্য দায়বদ্ধতা | 100% |
| এক বছরের মধ্যে খুচরা ও ক্ষুদ্র ব্যবসায় জমা স্থিতিশীলতা | 95% |
| এক বছরের কম সময়ের মধ্যে ক্ষুদ্র ও মাঝারি ব্যবসায়ীদের জমা কম স্থিতিশীল | 90% |
| অ-আর্থিক কর্পোরেট সংস্থা এবং অন্যান্য নির্দিষ্ট সরবরাহকারীদের কাছ থেকে এক বছরের মধ্যে অর্থায়ন | 50% |
| আর্থিক প্রতিষ্ঠানগুলির বেশিরভাগ স্বল্পমেয়াদি অর্থায়ন সহ অন্যান্য দায় | 0% |
সম্পদের দিক থেকে, নগদ অর্থ এবং কেন্দ্রীয় ব্যাঙ্কের রিজার্ভের জন্য স্থিতিশীল আর্থিক সহায়তার প্রয়োজন নেই। একটি ব্যাংক যে 25-বছরের ঋণকে এক রাতের জন্য কিনে নেবে সে যদি তার LCR সুস্থ মনে হয় তবুও NSFR ব্যর্থ হবে।
ইউরোপীয় ইউনিয়ন NSFR দ্বারা CRR 413 ও 428বি ধারা428বি ধারা অনুযায়ী “অন্তত 100%” এর একটি অনুপাত থাকা প্রয়োজন এবং এতে আরও বলা হয়েছে যে প্রতিষ্ঠানগুলো তাদের অর্থায়নের মুদ্রার প্রকৃতিকে সাধারণভাবে তাদের সম্পদের সাথে সামঞ্জস্যপূর্ণ রাখতে হবে।
নতুন ব্যাংকের জন্য এই অনুপাতের অর্থ কি
- জমা মিশ্রণ একটি নকশা সিদ্ধান্ত। বিনিয়োগকারীদের জন্য লেনদেনের অ্যাকাউন্টে নিরাপদ খুচরা জমা সবচেয়ে কম রন-অফ এবং সর্বোচ্চ এএসএফ বহন করে। তুলনামূলক প্ল্যাটফর্মের মাধ্যমে সংগ্রহ করা রেট-সংবেদনশীল জমাগুলির আচরণ কম ভবিষ্যদ্বাণীযোগ্য এবং কম স্থিতিশীল হিসাবে বিবেচিত হতে পারে।
- ফিনটেক অংশীদার এবং আর্থিক প্রতিষ্ঠানগুলির জমাকৃত অর্থের পরিমাণ স্থিতিশীলতার দিক থেকে অনেক বেশি। নীচে LCR, আর্থিক প্রতিষ্ঠান থেকে অনিশ্চিত অর্থায়ন 100% র্যান-অফ বহন করে যদি না এটি অপারেশনাল হিসাবে যোগ্যতা অর্জন করে।
- সাবধানতা ছাড়া আর কিছুই নয়। এছাড়াও কিছু বড় জমাদার বা একক বিতরণের চ্যানেলের ওপর নির্ভরশীলতার দিকেও নজর দেওয়া হয়।
- HQLA রাখার খরচ আছে। ঋণের চেয়ে নগদ সম্পদ কম উপার্জন করে, তাই নগদ প্রয়োজনীয়তা ব্যবসায়িক পরিকল্পনার মার্জিন কমায়।
- মুদ্রার অসঙ্গতির জন্য তাদের নিজস্ব পরিকল্পনা দরকার। যে ব্যাংক এক মুদ্রায় ঋণ দেয় এবং অন্য মুদ্রায় জমা নেয়, তাকে অবশ্যই উভয় মুদ্রার মুনাফা নিয়ন্ত্রণ করতে হবে।
এছাড়াও, পর্যবেক্ষকরা আশা করছেন যে, আভ্যন্তরীণ মুদ্রাস্ফীতি পর্যাপ্ততার মূল্যায়ন, পরীক্ষামূলক কর্মসূচির সঙ্গে জরুরী অর্থায়নের পরিকল্পনা এবং পেমেন্ট সিস্টেমে অংশগ্রহণকারী ব্যাঙ্কগুলির জন্য দিনের মধ্যে মুদ্রাস্ফীতির দৈনন্দিন পর্যবেক্ষণ করা হবে।
ডিপোজিট ইনসুরেন্স
জমা বিমা ছোট জমাদারদের আশ্বস্ত করে যে যদি ব্যাংক ব্যর্থ হয় তবুও তাদের টাকা ফেরত দেওয়া হবে, যা খেলাপি হওয়ার প্রবণতা কমায়।
| অধিকার | প্রতিটি ব্যাঙ্কের প্রত্যেক জমাদাতার জন্য কভারেজ | সোর্স |
|---|---|---|
| ইউরোপীয় ইউনিয়ন | ইউরো 100,000 সমষ্টিগত জমা, উচ্চ অস্থায়ী সুরক্ষা সঙ্গে যে সদস্য রাষ্ট্র নির্দিষ্ট জমা জন্য নির্ধারণ করতে হবে, যেমন ব্যক্তিগত আবাসিক সম্পত্তি লেনদেন থেকে | নির্দেশিকা 2014/49/ইউ |
| যুক্তরাজ্য | 2025 সালের 1 ডিসেম্বর থেকে £120,000 | এফএসসিএস |
ইউরোপীয় ইউনিয়নের নির্দেশনা অনুযায়ী সাত কার্যদিবসের মধ্যে পরিশোধযোগ্য অর্থ প্রদান করতে হবে, একটি স্থানান্তরকালীন সময়ের পরে যা 31 ডিসেম্বর 2023 পর্যন্ত চলবে। International good practice is set out in the IADI Core Principles for Effective Deposit Insurance Systems, most recently revised in September 2025, which the IMF and World Bank use in financial sector assessments.
নতুন যে কোনও ব্যাঙ্ককে অবশ্যই নিরাপদ আমানত গ্রহণের আগে তার নিজস্ব এলাকার এই প্রকল্পে যোগ দিতে হবে।এছাড়াও, এটিকে দ্রুত সঠিক তথ্য সরবরাহ করতে হবে যাতে আইনগত সময়সীমার মধ্যে এই প্রকল্পের মাধ্যমে অর্থ পরিশোধ করা সম্ভব হয়।
LCR জমা বিমার সাথে সংযুক্ত। একটি জমা স্থির হিসাবে গণনা করা হয় শুধুমাত্র যদি এটি একটি কার্যকর স্কিম দ্বারা সম্পূর্ণরূপে নিরাপদ এবং সম্পর্ক বা ট্রানজেকশনাল অ্যাকাউন্ট মানদণ্ড পূরণ করে। ব্যাসেল স্ট্যান্ডার্ড উল্লেখ করে যে শুধুমাত্র জমা বিমার উপস্থিতি যথেষ্ট নয়।
সর্বশেষ ঋণদাতা
কেন্দ্রীয় ব্যাংক ঋণ শর্তের বিনিময়ে ব্যাঙ্কগুলোকে মুদ্রা সরবরাহ করে থাকে, যা নিরাপত্তা নেটের প্রাচীনতম অংশ এবং এর নকশা বিভিন্ন দেশে ভিন্ন।
ইউরো অঞ্চলে ব্যাংকগুলো ইউরোসিস্টেমের মাধ্যমে নিয়মিত মুদ্রা নীতি কার্যক্রম গ্রহণ করে। এর বাইরে, ECB জরুরী পরিশোধ ক্ষমতা সহায়তা (ইএলএ)কে কেন্দ্রীয় ব্যাংকের অর্থ হিসেবে বর্ণনা করা হয়েছে যা জাতীয় কেন্দ্রীয় ব্যাংক দ্বারা প্রদান করা হয় “অস্থায়ীভাবে অপ্রয়োজনীয় সমস্যার মুখোমুখি আর্থিক প্রতিষ্ঠানগুলোকে সমাধান করার জন্য, স্বাভাবিক ইউরোসিস্টেম মুদ্রা নীতি কার্যক্রমের বাইরে”।
The ECB Governing Council can object where ELA would interfere with the objectives and tasks of the Eurosystem. The current ELA agreement dates from September 2024.
যুক্তরাজ্যে, ইংল্যান্ড ব্যাংকের টুলকিট এই প্রকল্পের আওতায় রয়েছে স্বল্পমেয়াদি রিপো সুবিধা, সূচকভিত্তিক দীর্ঘমেয়াদি রিপো সুবিধা, বাজারে যে কোনও ধরনের চাপের সময়ে সক্রিয় করা যেতে পারে এমন একটি নির্দিষ্ট মেয়াদের রিপো সুবিধা এবং ডিসকাউন্ট উইন্ডো সুবিধা।
কেন্দ্রীয় ব্যাংকের যে প্রবেশাধিকার প্রয়োজন
- যোগ্যতা। সাধারণত একটি লাইসেন্সপ্রাপ্ত ব্যাংক মজবুত সতর্কতামূলক তদারকির অধীনে, কেন্দ্রীয় ব্যাংক অ্যাকাউন্টের সাথে।
- কল্যাটারেল. কেন্দ্রীয় ব্যাংক কেবলমাত্র উপযুক্ত ঋণদাতাদের কাছ থেকেই ঋণ গ্রহণ করে, যেখানে ঋণের পরিমাণ কমানো হয়।
- অপারেশনাল রেডি। স্বাভাবিক সময়ে বসতি স্থাপনের সংযোগ, আইনি নথিপত্র এবং পরীক্ষার ব্যবস্থা থাকা উচিত।
- সালভেন্সি। জরুরী ঋণ সক্ষম প্রতিষ্ঠানের জন্য তৈরি করা হয়েছে। এটি মূলধনের প্রতিস্থাপন করে না।
ঋণ পরিশোধের বিষয়ে সুপারভাইজারদের প্রশ্ন
- প্রথম তিন বছরে কোন ঋণগ্রহীতারা ব্যাংককে অর্থ প্রদান করবে এবং তারা কত দ্রুত তা ছেড়ে যেতে পারবে?
- জমাকৃত অর্থের কত শতাংশ বিমাকৃত, লেনদেনভিত্তিক এবং সম্পর্কভিত্তিক?
- এইচকেএলএ-র পরিমাণ কত হবে, কোন মুদ্রায় এবং কোথায়?
- প্রথম দিন, পঞ্চম দিন এবং ত্রিশতম দিনের জন্য কি ধরনের তহবিলের ব্যবস্থা করা হয়েছে?
- কোন কেন্দ্রীয় ব্যাঙ্কের সুবিধাগুলি ব্যাঙ্কটি ব্যবহার করতে পারে এবং এর জন্য কতটুকু সুরক্ষা প্রস্তুত রয়েছে?
পরবর্তী প্রবন্ধে ব্যালেন্স শিট নিয়ম থেকে শুরু করে ব্যাংক পরিচালনাকারী ব্যক্তিদের দিকে নজর দেওয়া হবে: ব্যবস্থাপনা এবং উপযুক্ত ও যথাযথ শর্তাবলী।
Sources(8)
- Basel Committee: Basel III: The Liquidity Coverage Ratio and liquidity risk monitoring tools (January 2013) · checked 2026-10-07
- Basel Committee: Basel III: The Net Stable Funding Ratio (October 2014) · checked 2026-10-07
- Regulation (EU) No 575/2013 (Capital Requirements Regulation), consolidated text, Articles 412, 413 and 428b · checked 2026-10-07
- Directive 2014/49/EU on deposit guarantee schemes · checked 2026-10-07
- Financial Services Compensation Scheme: Banks, building societies and credit unions · checked 2026-10-07
- International Association of Deposit Insurers: Core Principles for Effective Deposit Insurance Systems · checked 2026-10-07
- European Central Bank: Emergency liquidity assistance · checked 2026-10-07
- Bank of England: Market operations guide, our tools · checked 2026-10-07
শুধুমাত্র তথ্য, আইনগত, কর বা বিনিয়োগ পরামর্শ নয়। নিয়ন্ত্রক নোটিশ.