Finanzéierung: LCR, NSFRD'Versécherungsgesellschaft ass och de Verméigensverwalter.

Banken falen op zwou Manéier aus. Si kréien keen Kapital méi, well hir Verloschter d'Investitiounen vun den Aktionären iwwerschreiden, oder se kréien kee Cash méi, well d'Gläubiger sech séierer zréckzéien, wéi d'Assets a Suen ëmgewandelt kënne ginn. Dat zweet kann enger solvent Bank an e puer Deeg geschéien.

Basel III D'Depositiounsversécherung an d'Leasing vun der Zentralbank vervollstännegen de Kader, andeems se den Incentiv reduzéieren ze lafen a bidden e Backstop wann d'Mäert zou sinn.

D'Banken hunn d'Liquiditéitsrisiken ze berécksiichtegen.

D'Passiven vun enger Bank si meeschtens kuerzfristeg. De Saldo vum aktuelle Kont kann op Ufro ofgezunn ginn, a Grousshandelsfinanzéierunge sinn dacks an e puer Wochen fälleg. Hir Aktiva sinn haaptsächlech laangfristeg Kreditter déi net séier zum volle Wäert verkaaft kënne ginn.

Dës Transformatioun vun der Lafzäit ass déi wirtschaftlech Haaptfunktioun vum Bankwesen, wéi am Artikel iwwer d'Geldschöpfung erkläert gëtt. Et ass och de Grond firwat e Verloscht u Vertrauen zu engem Run ka féieren. D'Digitalbanking huet d'Zäit verkürzt, déi en Run dauert, well Clienten hir Salden all Stonn per Telefon bewegen kënnen.

Lëscht vun de Liichtjoer

The Basel Committee’s LCR standard requires a bank to hold an adequate stock of unencumbered high-quality liquid assets (HQLA) that can be converted into cash to meet its liquidity needs for a 30-calendar-day stress scenario.

The ratio is the stock of HQLA divided by total net cash outflows over the next 30 days. Absent a period of financial stress, it should be no lower than 100%. De Standard gouf vun 60% am 2015 op 100% am 1 Januar 2019 ëmgesat.

Lëtzebuerger Sprooch

D'Grenz tëscht de verschiddenen Niveauen ass an der Limite.

Lëtzebuerg	Lëtzebuergesch Literatur	Lëtzebuergesch Sprooch	Lëtzebuergesch Literatur
Niveau 1	D'Reserven, déi an der Zentralbank gespäichert sinn, kënne bei Stress agezunn ginn.	Nee zum Atom	Keng
Niveau 2a	Certain sovereign, public sector and covered bonds and corporate debt meeting rating and market criteria	15%	Level 2 in total at most 40% of HQLA
Niveau 2B	D'Aarbechtszäiten, d'Sozialversécherung an de Mindestloun sinn dobäi net berücksichtegt.	50 % vun der Populatioun.	Am meeschten 15% vun HQLA, an der 40%

Lëtzebuergesch-lëtzebuergesch Veräiner

D'Ausflëss gi berechent andeems d'Run-off Raten op all Finanzéierungstyp applizéiert ginn. D'Raten reflektéieren wéi wahrscheinlech et ass datt all Depositor ënner Stress erausgeet.

Lëtzebuerger Sprooch	Lëscht vun de lëtzebuergesche Minièren
D'Resultat ass eng ganz Rei vu Konzepter, déi an der Praxis och realiséiert goufen.	5%, or 3% where national deposit insurance meets extra criteria
Lëscht vu lëtzebuergesche Komponisten	10 % vun der Bevëlkerung.
D'Aarbechtszäiten an d'Fräizäite vun de Mataarbechter sinn ofgestëmmt, geregelt a kontrolléiert.	25%
D'Finanzplaz ass eng Plaz, wou Banken, Finanzinstituter an aner ëffentlech oder privat Institutiounen hire Sëtz hunn.	40%, oder 20% wann et voll verséchert ass
D'Finanzplaz ass eng Plaz, wou Finanzinstituter an aner juristesch Persounen zesummekommen.	100%

Inflows from performing assets can offset outflows, but only up to an aggregate cap of 75% of total expected outflows. A bank cannot satisfy the LCR purely by expecting its own loans to be repaid.

De Standard seet, datt Banken erwaart ginn hir HQLA während enger Period vu Stress ze benotzen, och wann d'Ratio dann ënner 100% fällt.

EU-Recht

The EU applies the LCR through Article 412 of the Capital Requirements Regulation and a delegated regulation. Article 412 requires institutions to hold liquid assets covering outflows less inflows “under gravely stressed conditions over a period of thirty days”. Under Article 414, an institution that does not or expects not to meet the requirement must notify its supervisor immediately and submit a restoration plan.

Lëscht vun de stabile Stären

The LCR deals with a one-month stress. De NSFR beschäftegt sech mat der Struktur vun der ganzer Bilanz iwwer e Joer. It requires available stable funding (ASF) to be at least 100% of required stable funding (RSF) on an ongoing basis, and it became a minimum standard by 1 January 2018 under the Basel timetable.

All Verbindlechkeet kritt en ASF-Faktor, deen reflektéiert wéi stabil se ass. All Aktivum kritt en RSF-Faktor, deen reflektéiert wéi vill stabil Finanzéierung et brauch.

Lëtzebuergesch Literatur	Lëtzebuerger Sprooch
Regulatory capital and other liabilities with residual maturity of one year or more	100%
Et gëtt och e puer kleng Geschäfter an der Stad.	95%
Et gëtt och e puer kleng Geschäfter an der Gemeng.	90%
D'Finanzéierung vun der Gemeng ass aus verschiddene Quellen.	50%
D'Finanzplaz ass eng vun de gréisste Finanzplazen zu Lëtzebuerg.	0%

D'Reserven an d'Kapital vun der Zentralbank sinn net stabil, well se ëmmer méi kleng ginn. A bank that funds 25-year mortgages with overnight wholesale borrowing will fail the NSFR even if its LCR looks healthy.

The EU applies the NSFR through CRR Articles 413 and 428b. Article 428b requires a ratio “of at least 100 %” and adds that institutions should keep the currency profile of their funding generally consistent with that of their assets.

D'Resultat ass eng Bankrott.

1. Den Haaptuert ass La Planche. D'Resultat vun dëser Analyse ass, datt d'Spill op der Basis vun de méiglechen Auswierkunge vum Spill op d'Personal an d'Ëmfeld am meeschten oder am mannste stabil ass.
2. D'Finanzinstituter an d'Banken hunn e groussen Impakt op d'Liquiditéit. Ënner dem LCRD'Finanzinstituter hunn eng 100% Garantie, datt d'Investitiounen net verluer goen.
3. D'Konzentratioun ass méi héich wéi an der Loft. D'Aarbecht vun der Kommissioun besteet doran, d'Verbreedung vun engem Kanal oder enger Strooss ze kontrolléieren.
4. Den Haaptuert ass Costes. D'Liquiditéitsreserve ass d'Zuel vun de Liquiditéiten, déi an engem Geschäft verfügbar sinn.
5. De Planéit huet e groussen Impakt op d'Äerd. D'Banken, déi an enger Währung Kreditter ginn, mussen och an enger anerer Währung Liquiditéit verwalten.

D'Finanzplaz ass eng Plaz, wou d'Banken an d'Verméigensgesellschaften hir Finanztransaktiounen ausféieren, a wou och d'Kontroll iwwer d'Liquiditéite vun de Banken ausgeübt gëtt.

Lëtzebuerg fir d'Natur

D'Depositiounsversécherung reduzéiert den Incitament fir ze lafen andeems se de klengsten Deposanten versprécht, datt si zréckbezuelt ginn, och wann d'Bank scheitert. Si gëtt duerch d'Beiträg vun de Memberbanken finanzéiert.

Jurisdiktioun	Lëscht vun de Banken	Lëtzebuerger Sprooch
Europäesch Union	100.000 Euro op allgemeng Depots, mat enger méi héijer temporärer Protektioun déi d'Memberstaaten fir e puer Depots festleeën mussen, wéi zum Beispill déi aus privaten Immobilientransaktiounen.	Directive 2014/49/EU
Vereenegt Kinnekräich	£120,000 since 1 December 2025	FSCS

D'EU-Direktiv verlaangt, datt d'Scheme de rembourséierbare Betrag bannent siwe Aarbechtsdeeg zur Verfügung stellen, no enger Iwwergangsperiod déi bis den 31. Dezember 2023 gedauert huet. international gutt Praxis ass an den IADI Core Principles for Effective Deposit Insurance Systems festgeluecht, déi am September 2025 revidéiert goufen an déi vum IMF a vun der Weltbank bei der Evaluatioun vum Finanzsecteur benotzt ginn.

Eng nei Bank muss sech dem System vun hirer Heemjurisdiktioun uschléissen, ier se gedeckt Depositiounen akzeptéiert. Si muss och fäeg sinn, séier genau Depotdaten ze produzéieren, sou datt de Schema an der legaler Frist ausbezuelt ka ginn. Dës Fäegkeet ass Deel vum operationelle Bau deen d' Supervisoren iwwerpréiwen.

De LCR verlinkt zréck op d'Depositiounsversécherung. Eng Depositioun gëllt nëmmen als stabil, wann se vollstänneg duerch en effektiven Schema verséchert ass an de Bezéiungs- oder Transaktiounskontokriterien entsprécht. Den Basel Standard weist drop hin, datt d'Präsenz vun enger Depositiounsversécherung eleng net genuch ass.

Den Haaptuert ass Le Revest.

Zentralbanken bidden de Banken Liquiditéit géint Sécherheet. Dat ass den eelsten Deel vum Sécherheetsnetz, an säi Design ënnerscheet sech no Juridictioun.

Am Euroraum hunn d'Banken Zougang zu regelméissege Währungspolitesch Operatiounen duerch den Eurosystem. ECBDëse beschreift d'Notfall-Liquiditéitshëllef (ELA) als Zentralbankgeld, dat vun de nationalen Zentralbanken "fir solvent Finanzinstituter, déi mat temporäre Liquiditéitsproblemer konfrontéiert sinn, ausserhalb vun de normalen Eurosystem Währungspolitikoperatiounen" geliwwert gëtt.

Den ECB Gouverneursrot kann dogéint protestéieren, wou ELA d'Zilsetzungen an d'Aufgaben vum Eurosystem beaflosst. D'aktuell ELA-Vereinbarung ass fir September 2024.

An der Belsch gëtt et d' Websäit vun der Bank of England D'Resultat vun dësem Prozess ass d'Entwécklung vun enger neier Finanzplaz, an där d'Finanzinstituter hir Geschäfter op eng méi effizient Manéier kënnen ausféieren.Dëse Prozess gëtt och als Refinanzierungsprozess bezeechent.

Zentralbank vun der Republik Aserbaidschan

1. Eligibilitéit. D'Bank ass eng staatlech Organisatioun, déi d'Finanzplaze kontrolléiert an iwwerwaacht.
2. Kollektiv. D'Zentralbanken leien nëmmen géint akzeptabel Sécherheeten, mat Abschnëtter. Kreditter musse virpositiounéiert a legal fäerdeg sinn ier se gebraucht ginn.
3. D'Operatioun war erfollegräich. D'Resultater vun de Recherchen, Dokumenter an Analyse goufen op der Websäit publizéiert.
4. Sollwer. D'Notleedung ass fir solvent Institutiounen geduecht. Si ersetzt net Kapital.

Lëscht vu lëtzebuergesche Liichtathleten

1. Wéi eng Depotanten wäerten d'Bank an den éischten dräi Joer finanzéieren, a wéi séier kéint se erausgoen?
2. Wat ass den Ënnerscheed tëschent enger Transaktioun an engem Kontrakt?
3. Wéi vill HQLA gëtt gehalen, a wéi eng Währungen, a wou?
4. What does the contingency funding plan do on day one, day five and day thirty of a stress?
5. Wat ass d'Zil vun der Zentralbank, wat sinn hir Aufgaben?

D'Banken hunn dräi Haaptfunktionen: Si kontrolléieren d'Finanzplaze vun de Bierger, si weisen den Zoustand vun der Finanzplaz an erstellen e Bilan.