D'Banken hunn och eng Rei vu Finanzinstrumenter.

De Begrëff "fractional reserve banking" suggeréiert en einfacht Bild. Sparer deponéieren Bargeld, d'Bank hält e Bruchteel an der Reserve, an et leet den Rest aus. Dat Bild ass nach ëmmer üblech an Textbicher an an e puer Lizenz Geschäftspläng.

D'Zentralbanken hunn de Prozess fir méi wéi eng Dekade ënnerschiddlech beschriwwen. Déi modern Beschreiwung ze verstoen ass wichteg fir jiddereen, deen eng Bank designt, well et erklärt, wat d'Beschränkungen tatsächlech bindend sinn: Kapital, Liquiditéit a Finanzéierung, net e Reserve-Ratio.

D'Depositioun gëtt als Depot bezeechent.

Den offiziellen Numm ass zanter dem Joer 2014 Bank of England. Den Haaptuert ass Moderne.Et steet: "Wann eng Bank e Kreditt gëtt, erstellt se gläichzäiteg eng entspriechend Depot op dem Kont vum Kreditnehmer, an doduerch kreéiert se neie Geld."

D'Mechanik ass d'Buchféierung. D'Bank registréiert e neien Asset, de Kreditt, an eng nei Passivitéit, déi dem Krediteur kreditéiert gëtt.

Et gëtt kee Saldo vum Späicher reduzéiert. De Liwwerer verbréngt dann d'Depositioun, an et gëtt op aner Kontsnummeren, dacks bei anere Banken.

A simplified balance sheet shows the effect of a new loan of 100 to a business customer.

Steckbréck	Lëtzebuerger Bank	Banken	Den Haaptuert ass Le Puy-en-Velay.
Dëst ass d'Lëtzebuerger Land	Beem	D'Kapital	Unter den Linden
Lëtzebuerg ass eng Stad	Den CR100 ass e Chemin repris.	D'Zuel vun de Memberen ass 100.	+100
De Client bezilt de Lieferant an enger anerer Bank.	D'Reserven an der Zentralbank - 100	100 Säiten.	Net geännert am Ganzen; d'Depositioun ass elo bei der Bank vum Fournisseur
D'Lëtzebuerger Land gëtt republikanesch.	Säit 100	100 Säiten.	-100

D' drëtt Rei ass déi, déi fir eng eenzegaarteg Bank wichteg ass. D' Suen, déi duerch de Kredit erstallt goufen, bleiwen am System, mee et verléisst d' Bank mat enger entspriechender Quantitéit vun hire Reserven.

De selwechten Artikel beschreift den ëmgedréinte Prozess. Wann e Kreditnehmer en Darlehen zréckbezuelt, gëtt d'Depositioun benotzt fir et zréckzebezuele geléist, sou datt Geld zerstéiert gëtt. Banke kreéieren och Geld wann se Verméigen wéi Regierungsanleihen vun net-Banken kafen, a reduzéieren et wann net-Banken laangfristeg Schulden oder Aktien kafen déi vu Banken ausginn sinn.

D'Bank of England ass eng britesch Zentralbank.

Den Artikel identifizéiert zwou gemeinsam Feeler:

1. D'Banke sinn net obligatoresch. D'Banken hunn d'Méiglechkeet, Kreditter ze huelen an ze verkafen, an doduerch de Wäert vun den Aktien ze erhéijen.
2. Den Haaptuert ass Multien. D'Zentralen Banken hunn d'Recht, de Wäert vum Geld an der Ëmlafbunn ze bestëmmen, awer net d'Méiglechkeet, en z'änneren.

Et gëtt dozou bäigefüügt, datt Reserven "nëmmen tëscht Banken ausgeléint kënne ginn, well Konsumenten keen Zougang zu Reservekonten hunn" bei der Zentralbank. Clientë halen Depositiounen, déi Forderungen op kommerziell Banken sinn. Banke halen Reserven, déi Forderungen op d'Zentralbank sinn.

Reserven

D' Reserven sinn d' Salden, déi Banken bei der Zentralbank halen. Si bezuelen Bezuelungen tëscht Banken: Wann e Client engem an enger anerer Bank bezilt, transferéiert d' bezuelend Bank Reserven un d' Empfangsbank.

Eng Bank, déi aggressiv Krediter gëtt, verléiert doduerch Depositiounen a Reserven un aner Banken, well d'Krediteuren ausginn. Si muss Depositiounen oder aner Finanzéierunge kréien, fir se ze ersetzen, oder genuch liquide Verméigen hunn, fir den Ausfluss ze decken. Dofir ass et d'Liquiditéit an d'Finanzéierung, net d'Gréisst vum Reservesaldo um Ufank, déi bestëmmen, wéi vill eng Bank ka leeschten.

Fir d'System als Ganzt seet d'Bank of England, datt „weder Reserven eng bindend Beschränkung fir Kreditter sinn, nach fixéiert d'Zentralbank de Betrag vun de verfügbare Reserven.“ An normale Zäiten setzen Zentralbanken de Präis vun de Reserven, de Zinssatz a liwweren déi Quantitéit, déi Banken zu deem Taux ufroen.

D'Reserven an der Praxis

D'Reserve-Pflicht verlaangt vun de Banken, datt se e Minimumbalance bei der Zentralbank halen, berechent als Prozentsaz vu bestëmmte Passiven. D'Bank of England huet bemierkt, datt d'Reserve-Pflicht "net en wichtegen Aspekt vum monetäre Politikkader an den meeschte fortgeschrattenen Wirtschaften haut ass".

Jurisdiktioun	Recherche	Lëtzebuerger Sprooch
Vereenegt Staaten	0% on all liabilities since 26 March 2020	Federal Reserve
Eurozone	1% on overnight deposits and deposits, debt securities and money market paper up to two years, since 18 January 2012; 0% op méi laange Laufzeiten	ECB
Vereenegt Kinnekräich	Keng formal Reservatioun erfuerdert	D'Bank of England
Indien	D'Reservequote läit bei 3,00 % an d'Liquiditéitsquote bei 18,00 %.	Lëscht vun de Banken

D'Zuel vun de Banken an der Eurozon weist, datt eng Ufuerderung niddreg a net bezuelt ka sinn. D'ECB weist e Bezueltaux vu 0% op d'Mindestreserven fir d'aktuell Halteperiod. Wann eng Ufuerderung existéiert, ass et e Cost of doing business in that jurisdiction and a factor in funding plans, but it is selten what limits a new bank's growth.

D'Reserven an d'Reservekäschte sinn déi wichtegst Reservatiounsbedingungen fir eng Bank.

1. D'Bank muss direkt oder duerch eng aner Institutioun Zougang zu engem Zentralbankkonto hunn, fir déi néideg Reserven ze halen.
2. D'Liquiditéitsreserve ass d'Reserve vun der Bank fir Liquiditéit ze garantéieren.
3. Wann d'Reserven net bezuelt ginn, gëtt de Netto-Interesse op d'Depositioune reduzéiert.
4. Et kann een och e Rendez-vous huelen, fir d'Resultater ze kucken.

Den Haaptuert ass Le Mans.

D'Bank of England ass d'zentral Bank vun England an der Europäescher Unioun.

1. Limits op de Banken selwer

D'Banke mussen op engem Konkurrenzmaart profitabel Kreditter ubidden. All neie Kreditt bréngt e Kreditrisik mat sech, an d'Bank muss fir erwaarten Verloschter bezuelen a Kapital géint onerwaarte Verloschter halen. Si muss och de Liquiditéitsrisiko managen, deen entsteet wann déi nei generéiert Depositiounen an aner Banken goen.

Op dëse kommerzielle Grenzen setzt d'prudentiell Reguléierung. Den Artikel seet, datt d'Regulatiounspolitik d'Aktivitéite vun de Banken beschränkt "fir eng Akkumulation vu Risiken ze minimiséieren, déi eng Gefor fir d'Stabilitéit vum Finanzsystem duerstelle kéinten", och duerch Kapital- a Liquiditéitsanforderungen.

2. Verhalen vun de Haushalte a Firmen

Déi Leit, déi nei Depots kréien, kënnen se fir d'Rückzahlung vun de bestehenden Kreditter benotzen, wat d'Geld nees zerstéiert. Den Geldbestand hänkt vun dëse Wielen of wéi och vun den Entscheidungen vun de Banken.

3. Währungspolitik

D'Zentralbank huet d'Recht, de Zinssatz op Reserven ze bestëmmen an esou d'Zënssätz fir Kreditter an d'Nofro no Kreditter ze beaflossen.

Firwat ass Kapital, no Reserven, d'bindende Restriktioun

D'Kapital ass d'Verloscht absorbéierend Finanzéierung, déi vun den Aktionären an e puer ënnergeordnete Investoren zur Verfügung gestallt gëtt. All neie Kredit erhéicht risk-weighted Assets, an all Erhéijung vu risk-weighted Assets erfuerdert méi Kapital fir regulatoresch Ratioen iwwer Minimum ze halen.

An der EU Artikel 92 vun der Kapitalerfuerderungsverordnung D'Europäesch Zentralbank (EZB) verlaangt vun de Banken, datt si zu all Moment eng Common Equity Tier 1 Ratio vu 4,5%, eng Tier 1 Ratio vu 6%, eng Total Capital Ratio vun 8% an eng Leverage Ratio vun 3% halen.

Et ass eng einfach Method fir den Effekt ze weisen. Suppose a bank’s lending carries an average risk weight of 100% and the bank needs a total capital ratio of 12% once buffers and add-ons are included.

Fir all zusätzlech 100 Eenheete vu sou Krediter brauch een dann 12 Kapitaleenheeten. Eng Bank mat 60 Eenheete Reservekapital iwwer hiren Ufuerderunge kann ongeféier 500 Eenheete vun esou Krediter bäifügen, ier se méi Kapital ophuelen oder méi Profit halen muss, wat och ëmmer hire Reservesaldo ass.

D'Liquiditéitsregele füügen eng zweet hard Beschränkung bäi. Eng Bank muss genuch héichwäerteg liquid Aktiva hunn, fir e Stress vun 30 Deeg ze iwwerliewen an muss laangfristeg Aktiva mat stabiler Finanzéierung finanzéieren. Dës Ufuerderunge ginn am Artikel iwwer Liquiditéit a Finanzéierung erklärt.

Lëscht vu lëtzebuergeschen Investoren

1. Den Haaptuert ass Capitale. D'Banken hunn d'Méiglechkeet, de Kapital vun der Bank ze vergréisseren an doduerch e méi héije Rendement ze kréien.
2. D'Finanzéierung ass duerch de Staat garantéiert. D'Banken hunn d'Méiglechkeet, Kreditter ze huelen, déi se an der Bankewelt brauchen.
3. D'Reserve gëtt als Reservatiounskäschte bezeechent. Et ass och e wichtege Bestanddeel vun der Produktioun, awer net déi eenzeg.
4. De Planéit gëtt vun der Observatiounsstatioun ënnersicht. D'Resultat ass, datt d'Investisseuren entweder e Kapitalverloscht oder e Verloscht vun der Investitioun erliewen.

Den Artikel beschreift d'Reegelen, déi fir d'Bewäertung vun der Qualitéit vum Waasser gëllen.